Los participantes entran al juego comercial desde todos los ámbitos de la vida, buscando construir su fortuna a través del arte de la especulación. No hay un proceso de selección para evitar que las personas equivocadas abran posiciones, por lo que la población contiene todo tipo, desde un oficial disciplinado centrado en la gestión de riesgos hasta pistoleros sin sentido que lanzan dinero a productos o conceptos populares.
En el medio, decenas de personas mal entrenadas lo superan, publicando su parte justa de ganadores y perdedores, sin poder reservar los rendimientos anuales necesarios para que la empresa valga la pena. Estas personas eventualmente hacen la transición a un lado u otro del espectro educativo, al aprender el juego lo suficientemente bien como para pagar las cuentas o volar sus cuentas a través de hábitos mortales y destructivos.
Lamentablemente, la mayoría recorre el camino destructivo porque el comercio exitoso requiere cientos de horas de preparación y observación, mientras que la mentalidad más popular ve a los mercados financieros como un casino en el que se hacen fortunas arrojando dinero en apuestas binarias (para más información, consulte The Casino Mentality). En el comercio). En realidad, la rentabilidad requiere estrategias de molienda durante meses o años hasta que se perfeccionen, generando finalmente las ventajas comerciales necesarias para vencer al mercado (para más información, consulte La importancia vital de definir su ventaja comercial).
Elegir el camino correcto
La llamada de sirena de trabajar en casa, ganarse la vida, es una fuerza poderosamente atractiva cuando está atrapado en la carrera de ratas de transporte y las reglas de la compañía. Pero para hacer realidad este sueño, deberá aprender las lecciones con prontitud y tomar la búsqueda tan en serio como la escuela, la carrera o las relaciones interpersonales. El tiempo nunca está de tu lado cuando aprendes a comerciar porque cada mala decisión reduce el capital y mina la fuerza mental necesaria para superar la adversidad.
Elegir jugar el juego adecuadamente a través de la educación, la observación y la tutoría de personas confiables cambia las probabilidades a su favor, pero todavía no es garantía de éxito financiero a largo plazo. Mejore aún más las probabilidades evitando 10 hábitos mortales que interfieren con sus planes cuidadosamente elaborados cada vez que se desvía del camino relativamente estrecho de la gestión de riesgos.
Las personas que comercian sin comprender o preocuparse por caminos bien iluminados invariablemente desarrollan hábitos destructivos que, si no se controlan, desencadenan el lavado y el fracaso. El mercado sabe cómo lidiar implacablemente con la mediocridad y la pereza, activando el Principio de Peter en el que todo lo que puede salir mal, sale mal, a menudo provocando pérdidas catastróficas.
Hábitos mortales
Resumamos 10 de estos hábitos mortales.
Sobreescritura: cada configuración debe basarse en sus propios méritos, cumpliendo un conjunto de reglas que respalden nuestra decisión de tomar riesgos. Con demasiada frecuencia, la adrenalina de la exposición al mercado se convierte en el principal motivador, induciendo a los operadores destructivos a abrir posiciones solo por la prisa de ganar o perder. Este hábito es especialmente perjudicial después de que una serie de ganadores aleatorios hipnoticen a estas personas para que crean que son invulnerables.
Jugar a los mejores consejos: las mejores posiciones siguen una lista de verificación de características que deben cumplirse antes de ingresar al mercado. Este proceso requiere un esfuerzo considerable, que induce a los operadores poco hábiles a deshacerse del trabajo requerido y obtener consejos de los medios financieros, Twitter o salas de chat. Estas jugadas rara vez funcionan y son especialmente riesgosas porque el comerciante no comprende la configuración y no sabe cuándo vender si las cosas se vuelven locas.
Sobre apalancamiento: las cuentas de corretaje vienen con una capacidad de margen incorporada que atrae a comerciantes destructivos como las polillas a la llama, pero puede llevar años aprender cuándo usar el margen y cómo usarlo adecuadamente. Mientras tanto, estas personas arrojan dinero al mercado, utilizando el margen para maximizar todo tipo de posiciones en las que el alto riesgo puede desencadenar pérdidas que terminan su carrera.
Duplicar y triplicar: los operadores destructivos aprenden rápidamente que pueden reducir su costo al agregar posiciones perdedoras. Se siente bien y natural porque son ciegos al riesgo de que una seguridad se mueva contra ellos durante semanas o meses a la vez. Para empeorar las cosas, creen el mantra de que una pérdida no es una pérdida hasta que se registra la operación, cuando en verdad cada tic en su posición reduce su capital.
Confiando en los sentimientos: los operadores pueden optar por aprender el juego a través de un proceso educativo o simplemente sentir su camino hacia adelante al reaccionar emocionalmente al último bocado o gráfico de precios. El miedo a perderse el movimiento toma el control absoluto en este escenario, exponiendo al comerciante a la exposición en los peores momentos posibles, cuando todos los demás ya han tomado su dinero y se han ido a casa.
La necesidad de tener razón: si su vida lejos de los mercados financieros no va bien, no opere, porque los problemas en su vida personal se desvanecerán en su estado de pérdidas y ganancias. Esto es especialmente cierto con los problemas de empoderamiento, que generan un deseo poco saludable de tener la razón en todas las situaciones. Esta fuerza subconsciente transforma cada posición en un referéndum sobre la autoestima en lugar de una apuesta reflexiva sobre precios más altos o más bajos.
Tomar apuestas de ganancias: a los operadores destructivos les encanta jugar en el casino del mercado durante la temporada de ganancias cuando los valores pueden moverse del 10% al 20% de la noche a la mañana, como reacción a los resultados trimestrales. Hacen grandes apuestas antes de estos informes, creyendo que el camino hacia la riqueza requiere una serie de resultados binarios en lugar de generar riqueza un paso a la vez. Es por eso que los operadores altamente calificados presentan informes de ganancias, a menos que sepan cómo reducir el riesgo a través de juegos de opciones.
Fighting the Trend: la leyenda financiera Martin Zweig nos dijo "la tendencia es tu amiga" en su clásico Winning on Wall Street de 1986 , pero los comerciantes destructivos aún no han recibido el mensaje. Estas personas rutinariamente venden en corto a nuevos máximos porque la seguridad tiene que caer o alargarse a nuevos mínimos porque se ha vuelto demasiado barato . En ambos casos, no entienden que las tendencias pueden persistir mucho más tiempo de lo previsto y superar los objetivos de precios artificiales.
Juego de la culpa: los comerciantes destructivos culpan a todos menos a sí mismos por perder dinero. Los creadores de mercado y especialistas tomaron la culpa hace 20 años, mientras que los algoritmos de negociación de alta velocidad (HFT) y las manipulaciones del banco central son los principales culpables en nuestro entorno moderno. No es sorprendente que esta actitud invariablemente se extienda a sus vidas personales, con padres, cónyuges, hijos y jefes que se unen para hacerles la vida imposible.
No tener un plan de salida: no sabe cuándo tomar la ganancia o pérdida si no tiene un plan de salida. Es incomprensible para un operador bien capacitado que cualquiera juegue en los mercados financieros con un riesgo abierto, sin saber cuándo reservar una operación y pasar a la siguiente posición. Pero esto sucede todos los días con el comerciante destructivo, que mantiene una posición hasta que un punto de ruptura emocional obliga a una salida.
La línea de fondo
Los participantes del mercado eligen entre un camino lento y arduo de descubrimiento a través de la educación, la observación y la tutoría, o toman el camino perezoso y desarrollan todo tipo de hábitos mortales que eventualmente conducen a pérdidas catastróficas.
