¿Qué es una tarifa de tráiler?
Una tarifa de tráiler es una tarifa que un administrador de fondos mutuos paga a un vendedor que vende el fondo a inversores. La tarifa final se paga al vendedor por proporcionar al inversor asesoramiento y servicios de inversión continuos. Esta tarifa se pagará anualmente al asesor durante el tiempo que el inversor sea el propietario del fondo. La tarifa de tráiler también se conoce como una "comisión de tráiler" en toda la industria financiera.
Para llevar clave
- Una tarifa de tráiler es un pago realizado a un corredor por un administrador de fondos mutuos por vender el fondo a un inversionista y brindarle continuamente al inversor asesoramiento y servicios de inversión. Las tarifas de tráiler se incluyen en la categoría de tarifas de administración y son retenidas por el administrador de fondos mutuos al momento de la compra, intercambio o redención de acciones de fondos mutuos. Las tarifas de los tráileres se detallarán en el prospecto de un fondo mutuo. Las tarifas de los tráileres pueden ser controvertidas debido a la posibilidad de un conflicto de intereses por parte del asesor. Las tarifas de los tráileres generalmente caen dentro de un rango de 0.25% a 1% de los gastos del fondo mutuo.
Cómo funciona una tarifa de tráiler
Una tarifa de tráiler es una de las muchas tarifas retenidas por un fondo mutuo para la administración. Las tarifas de fondos mutuos se cobran por varias razones. Con las transacciones de los inversores, a menudo verá tarifas con ellos. Los inversores de fondos mutuos generalmente cobran una tarifa cuando compran, intercambian o canjean acciones de fondos mutuos.
Otras tarifas, incluida la tarifa de tráiler, están asociadas con los costos operativos generales de los fondos mutuos. Otros gastos que puede encontrar al examinar los honorarios asociados con la operación del fondo mutuo incluyen los siguientes: honorarios de asesoría de inversiones, gastos de comercialización y distribución, honorarios de corretaje, honorarios de custodia, honorarios de agencias de transferencia, honorarios legales y honorarios contables.
Ventajas y desventajas de una tarifa de tráiler
Si un fondo mutuo cobra una tarifa de tráiler, se detallará en el folleto del fondo mutuo. Aparecerá como parte de la comisión de gestión total del fondo mutuo. Los fondos mutuos deben proporcionar una divulgación completa de todas las tarifas que cobra el fondo. La tarifa de administración de un fondo mutuo generalmente se muestra con las características de un fondo en la garantía de marketing.
Los inversores deben preguntar si un vendedor de fondos mutuos recibe o no una tarifa de tráiler. Es importante tener en cuenta que las tarifas de los tráileres son algo controvertidas. La razón del debate está relacionada con su potencial para causar conflictos de intereses.
Un asesor que esté considerando dos ofertas de fondos mutuos para recomendar podría optar por el fondo con una tarifa de tráiler en lugar de la que no tiene, debido a la compensación anual anticipada que tienen en mente. Si un fondo mutuo viene con una tarifa de tráiler, generalmente se establece en un rango de 0.25% a 1% de los gastos del fondo mutuo. yo
Conocer las tarifas de los tráileres y si sus inversiones las contienen es esencial para una inversión bien informada.
Ejemplo de una tarifa de tráiler
Las compañías de inversión deben proporcionar una divulgación completa de todas las tarifas cobradas por una oferta de fondos mutuos registrada. Este requisito asegura que el inversor tenga la información necesaria para tomar una decisión debidamente informada. La lista de tarifas se puede encontrar en el prospecto del fondo mutuo, a menudo bajo el encabezado “tarifas de accionistas” cuando corresponda.
Para proporcionar mayor claridad, se puede encontrar un ejemplo del informe de las tarifas de los tráileres en el siguiente folleto de Russell Investments: Folleto simplificado de Russell Investments. Este fondo cobra una tarifa de tráiler del 1% en ciertas series de sus unidades.
