Lloyd's of London se acredita como la entidad que creó el término suscripción. El corredor de seguros inglés, que se remonta al siglo XVII, reunió a personas para emitir cobertura para empresas arriesgadas como los viajes por mar. En el proceso, cada tomador de riesgos literalmente escribió su nombre debajo del texto que describe la empresa y la cantidad total de riesgo que estaba dispuesto a aceptar a cambio de una prima específica. Esto más tarde se conoció como suscribir el riesgo.
Aunque la mecánica ha cambiado con el tiempo, la suscripción continúa hoy como una función clave en el mundo financiero. Se utiliza en varios sectores, incluidos préstamos, seguros e inversiones. Pero también tiene un lugar importante en el sector inmobiliario. Este artículo explica qué es la suscripción y cómo se relaciona con esta industria.
Para llevar clave
- La suscripción es el proceso que utilizan los prestamistas para determinar la solvencia crediticia de un cliente potencial. El suscriptor investiga para asegurarse de que los solicitantes se representen con sinceridad y para tener una idea de las finanzas del solicitante. Los suscriptores también se aseguran de que no haya nadie más en el título y si hay algún peligro para la propiedad debido a desastres naturales como inundaciones o terremotos.
¿Qué es la suscripción?
La suscripción se refiere al proceso que utilizan los prestamistas para determinar la solvencia de un cliente potencial. Es una parte muy importante del negocio financiero porque ayuda a determinar la cantidad de una prima que alguien pagará por su seguro, la forma en que se establecen las tasas justas de endeudamiento y también los precios por riesgo de inversión.
Además de analizar la veracidad de la solicitud de un individuo, los aseguradores investigan qué tan riesgoso será prestar o asegurar a esa persona antes de hacer negocios con ese individuo o compañía. Entonces, en esencia, la suscripción es la verificación de hechos y la debida diligencia por parte de la aseguradora o prestamista antes de asumir cualquier riesgo.
El Departamento de Vivienda y Desarrollo Urbano de los Estados Unidos (HUD) define la suscripción como "el proceso de analizar una solicitud de préstamo para determinar la cantidad de riesgo involucrado en la concesión del préstamo; incluye una revisión del historial crediticio del prestatario potencial y un juicio de la propiedad valor."
Cómo funcionan los aseguradores
El asegurador realiza una investigación para garantizar que los solicitantes se representen a sí mismos con sinceridad y para tener una idea de las finanzas del solicitante. Para las transacciones inmobiliarias, los suscriptores también determinan si el precio de venta de la propiedad cumple con su valor de tasación.
El asegurador es responsable de determinar la solvencia crediticia del prestatario potencial y asignarle una calificación. Esta calificación, determinada por los puntajes de crédito proporcionados por las tres principales agencias de crédito, representa la capacidad del solicitante para pagar el préstamo, la cantidad de fondos que tiene en reserva y su historial de empleo.
Suscripción y Bienes Raíces
Cuando una entidad individual o comercial busca financiamiento para un proyecto o compra de bienes raíces, la solicitud de préstamo es analizada por un asegurador para determinar cuánto riesgo está dispuesto a aceptar el prestamista. Estos tipos de suscriptores no deben confundirse con los suscriptores de valores, quienes determinan el precio de oferta de los instrumentos financieros. Los aseguradores de bienes raíces tienen en cuenta tanto la tierra como el prestatario.
Los prestatarios deben realizar una tasación de la propiedad. El asegurador ordena la tasación y la usa para determinar si los fondos de la venta de la propiedad son suficientes para cubrir el monto prestado. Por ejemplo, si un prestatario quiere comprar una casa por $ 300, 000 que una tasación considera que tiene un valor de $ 200, 000, es poco probable que el asegurador apruebe el préstamo o, al menos, un préstamo por el total de $ 300, 000.
Los aseguradores ordenan la tasación y la usan para determinar si los fondos de la venta de la propiedad son suficientes para cubrir el monto prestado.
Los aseguradores también se aseguran de que otros factores con la propiedad estén bajo control. Esto incluye asegurarse de que no haya nadie más en el título, y si hay algún peligro para la propiedad debido a desastres naturales como inundaciones o terremotos.
En la mayoría de los préstamos inmobiliarios, la propiedad en sí se utiliza como garantía contra los fondos prestados. Los aseguradores generalmente usan el índice de cobertura del servicio de la deuda (DSCR) para determinar si la propiedad puede canjear su propio valor. Si es así, el préstamo es una propuesta más segura y la solicitud de préstamo tiene una mayor probabilidad de ser aceptada.
