¿Qué es la finalidad del pago?
En finanzas, el término "finalidad de pago" se refiere al momento en que los fondos, recientemente transferidos de una cuenta a otra, se convierten oficialmente en propiedad legal de la parte receptora.
Para llevar clave
- La finalidad del pago es el momento en que los fondos transferidos recientemente se convierten en posesión legal de la parte receptora. El concepto es principalmente familiar para los titulares de cuentas institucionales, que a menudo están más expuestos a los riesgos de contraparte. Durante las crisis financieras, la finalidad del pago puede tener implicaciones importantes para la liquidez de las empresas financieramente vulnerables.
Comprensión de la finalidad del pago
En términos generales, es muy raro que los titulares individuales de cuentas bancarias se preocupen si los fondos depositados en su cuenta son propiedad oficial y cuándo lo hacen. La mayoría de las personas supone que este momento ocurre cada vez que los fondos se hacen visibles en sus cuentas.
Aunque esta suposición es lo suficientemente precisa para los propósitos de la banca personal diaria, para las transacciones bancarias institucionales esto no es necesariamente cierto. Después de todo, las personas con saldos de cuentas de hasta $ 100, 000 generalmente están aseguradas por la Corporación Federal de Seguro de Depósitos (FDIC), lo que significa que están protegidas contra el improbable caso de que el procesamiento bancario o la transmisión de su transacción colapse antes de que la transacción pueda completarse.
Para los usuarios de banca institucional, sin embargo, los saldos de sus cuentas y los tamaños de las transacciones a menudo excederán en gran medida el monto asegurado por la FDIC. Por lo tanto, la cuestión de si se ha finalizado una transacción en particular es una preocupación muy práctica, ya que los fondos en cuestión podrían estar expuestos a pérdidas totales o parciales. Al tener una definición operacional estricta de la finalidad del pago, una institución receptora puede tener claridad sobre cuándo los fondos recibidos recientemente dejarán de ser vulnerables a los riesgos de contraparte.
El momento preciso de cuándo se alcanza la finalidad del pago es especialmente relevante cuando se trata de transacciones derivadas complejas. Estas transacciones son realizadas principalmente por grandes instituciones financieras que operan en mercados extrabursátiles (OTC), que generalmente funcionan con una supervisión reguladora limitada y sin el respaldo de los acuerdos de seguros gubernamentales, como la FDIC. Para estas instituciones, la liquidez de las contrapartes de estos contratos de derivados es de suma importancia, especialmente en situaciones de tensión financiera, como una crisis crediticia. En estas situaciones, la cuestión de si un pago particular se ha finalizado en el sentido legal estricto puede significar la diferencia entre la supervivencia o el fracaso de una empresa especialmente vulnerable.
Ejemplo del mundo real de la finalidad del pago
Con el aumento de los servicios de pago de facturas en línea, muchos clientes han tenido que preguntarse cuándo se recibió oficialmente exactamente el dinero que transfirieron para pagar sus facturas. Esto se debe a que muchos servicios bancarios en línea y de pago de facturas utilizan el sistema de Cámara de Compensación Automática (ACH) para procesar los pagos, lo que no permite transferencias inmediatas.
Muchas empresas, por otro lado, no consideran que las facturas se paguen oficialmente hasta que se les haya asegurado la finalidad del pago. Por esta razón, muchos consumidores han enfrentado la dolorosa lección de que iniciar un pago automático de facturas en la fecha de vencimiento a menudo puede resultar en un pago atrasado, debido a los retrasos involucrados.
