FutureAdvisor, propiedad de BlackRock, proporciona servicios algorítmicos de asesoría de inversiones para fondos de clientes mantenidos a través de cuentas de gestión institucional en Fidelity y TD Ameritrade. FutureAdvisor transfiere los fondos de los clientes en otras instituciones a estas cuentas en el momento de la configuración, o los clientes pueden depositar fondos nuevos directamente con el robo-advisor, que luego abre una cuenta en una de sus casas de bolsa asociadas. Los clientes incurren directamente en cualquier costo o implicación fiscal generada por las transferencias de cuenta requeridas.
Para configurar una nueva cuenta, responde algunas preguntas básicas y recibe una asignación de activos recomendada, generada a través de una simulación personalizada de Monte Carlo que utiliza supuestos del mercado de capitales a largo plazo para los rendimientos y el rendimiento del proyecto. Una vez financiado, tiene poco control sobre los activos o la administración, pero puede colocar algunas acciones de segunda mano en una lista de "no vender", siempre que no superen un pequeño porcentaje del valor total de la cartera. Las asignaciones de activos se limitan a fondos cotizados en bolsa (ETF) y fondos mutuos, incluidos iShares y fondos mutuos propiedad de BlackRock, junto con ingresos fijos y REIT.
Pros
-
Integración con Fidelity y TD Ameritrade
-
Respaldado por una institución financiera de primer nivel
-
Broker maneja transferencias de cuenta
-
Ofrece recolección de pérdidas fiscales
Contras
-
Las transferencias de cuenta agregan costos
-
Servicio al cliente por debajo del promedio
-
Creación y gestión de carteras demasiado simplificadas
Configuracion de cuenta
2.6La configuración de la cuenta de FutureAdvisor es relativamente sencilla. Ingresa tu dirección de correo electrónico y crea una contraseña para acceder a la página de configuración de la cuenta, que ofrece solo tres tipos de objetivos de inversión: jubilación, compra importante e inversión general. Se le solicita que ingrese su edad, tolerancia al riesgo, capital disponible y otra información básica a través de un formulario de inscripción simple. Esta información se utiliza para generar una asignación propuesta entre acciones y bonos, aunque la exposición real se toma a través de fondos, REIT y productos de renta fija.
FutureAdvisor le ofrece poco en cuanto a la personalización del cliente, sin opciones de fondos socialmente responsables u otras inversiones temáticas. El formulario de inscripción completado se abre en un único gráfico circular de asignación de activos recomendado para cada tipo de objetivo que los algoritmos buscarán cumplir después de la financiación de la cuenta. Obtiene poca o ninguna entrada en la actividad comercial posterior.
FutureAdvisor admite cuentas de margen individuales y conjuntas, así como planes 529 y cuentas de jubilación renovables. Sin embargo, la plataforma no admite la gestión de activos para cuentas de jubilación en lugares de empleo actuales. Las cuentas familiares de un solo objetivo proporcionan una solución práctica para los cónyuges u otros tipos de asociaciones.
El establecimiento de metas
2.9Es probable que las herramientas y opciones limitadas de planificación de objetivos confundan a los titulares de cuentas más jóvenes, sin ninguna categoría para la universidad o la planificación de matrículas que marque una omisión importante. A través de FutureAdvisor, usted tiene acceso a herramientas de planificación financiera en la corredora que mantiene sus activos, pero las suposiciones hechas en Fidelity o TD Ameritrade pueden generar un conjunto diferente de marcos de tiempo proyectados, asignaciones de activos y proyecciones de rendimiento a largo plazo. Sin embargo, dada la falta de herramientas de planificación directamente a través de la plataforma, el uso de los recursos de corretaje parece ser la única opción. Lo mismo ocurre con los recursos educativos, como veremos más adelante.
En términos de seguimiento de objetivos, puede revisar el progreso hacia su objetivo establecido y realizar cambios en los supuestos a través del portal de administración de cuentas FutureAdvisor. También hay un gráfico de rendimiento que proyecta el valor de su cartera a lo largo del tiempo y proporciona detalles sobre la asignación de activos y la actividad de la cuenta. Puede hacer cambios en el plan directamente desde esta pantalla con unos pocos clics.
Servicios Contables
2.5Hacer depósitos en FutureAdvisor requiere que inicie sesión en la página de administración de la cuenta y realice una solicitud que se envíe a su cuenta bancaria vinculada. Desafortunadamente, no se encontró capacidad de depósito automático durante la revisión. Los retiros se solicitan a través de la misma interfaz, pero se tarda hasta cuatro días hábiles en recibir los fondos. Los costos de margen siguen sus tasas de corretaje, que estaban por encima del 8.00% para cuentas de margen pequeñas y medianas en el momento de la revisión. Fidelity y TD Ameritrade ofrecen servicios bancarios a clientes minoristas a través de cuentas corrientes y de ahorro, pero no existe una funcionalidad aparente para estos servicios en los acuerdos de custodia de FutureAdvisor.
Contenido de la cartera
4.7¿Por qué tiene una calificación tan alta si tiene estos defectos?
Hay información contradictoria en el contenido de FutureAdvisor. Las preguntas frecuentes indican que el robo-advisor compra y vende ETF y fondos mutuos de bajo y bajo costo para reequilibrar la cartera, pero la letra pequeña revela que los ingresos fijos y los REIT también se asignan en el proceso de gestión. FutureAdvisor no compra ni vende acciones individuales, pero se le permite mantener algunas acciones que ya estaban en la cuenta antes de la transferencia, siempre que no constituyan una gran asignación. La plataforma proporciona divulgaciones destinadas a evitar conflictos de intereses al comprar ETF de iShares y fondos mutuos de BlackRock, ambos propiedad de la matriz del corredor.
Gestión de la cartera
4.1Los algoritmos de FutureAdvisor realizan un reequilibrio inicial de cuentas que se transfieren según las respuestas y el perfil de su cuestionario. Luego, la plataforma monitorea sus posiciones, realizando cambios automáticamente en reacción a la volatilidad del mercado y actualizaciones de su perfil. Los desgloses en la página de administración de cuentas le permiten analizar qué tan bien las asignaciones están rastreando los objetivos y la plataforma hace recomendaciones sobre financiamiento adicional o reorientación de objetivos. Más allá de la configuración, FutureAdvisor reequilibra su cartera entre cuatro y seis veces al año. Aunque no puede solicitar un reequilibrio, es probable que cambiar los parámetros de riesgo desencadene un cambio de asignación automático.
FutureAdvisor también se dedica a la recolección automática de pérdidas fiscales para cuentas imponibles. El sistema monitorea sus tenencias imponibles diariamente. Como parte del reequilibrio, los algoritmos limitarán las ganancias realizadas a corto plazo a $ 200 o 5% del valor de su cartera, lo que sea mayor. Al mismo tiempo, el robo-advisor encuentra posiciones con pérdidas imponibles de cosecha de al menos $ 500 o 1.5% del valor de su cartera para sustituir ofertas similares. FutureAdvisor está diseñado para evitar ventas de lavado, por supuesto.
Experiencia de usuario
1.3Experiencia móvil:
El sitio web FutureAdvisor está preparado para dispositivos móviles, pero no proporciona aplicaciones móviles dedicadas para ningún sistema operativo. Sin embargo, puede acceder a excelentes recursos móviles y herramientas de administración de cuentas a través de sus inicios de sesión de cuentas de Fidelity o TD Ameritrade. Las aplicaciones de agente incluyen soporte para sistemas operativos principales y secundarios, autenticación de dos niveles y herramientas de investigación sólidas, aunque no se permite el comercio directo en el acuerdo de custodia.
Experiencia de escritorio:
FutureAdvisor oculta muchas de las cosas importantes detrás del muro de pago. El sitio web público contiene solo un puñado de enlaces que destacan las principales características de la cuenta, explican los servicios y revelan los requisitos legales. Puede crear una cuenta y ver las primeras páginas de la interfaz de administración de la cuenta e ingresar diferentes objetivos, datos personales y niveles de activos, observando cómo los algoritmos cambian las asignaciones propuestas en reacción a las diferentes entradas. Después de eso, llega a un muro de pago que requiere ingresar números de cuentas bancarias y de inversión, junto con información de enrutamiento detallada, para ver las características de administración, más herramientas de planificación y contactos de servicio al cliente.
Servicio al Cliente
3.1El enlace de servicio al cliente de FutureAdvisor se abre en un formulario de entrada de mensaje simple, sin números de teléfono, chat en vivo u horas de servicio. La parte inferior de esta página de baja tecnología le indica que consulte las preguntas frecuentes si necesita más información. Desafortunadamente, las preguntas frecuentes son útiles pero de alcance limitado, dejando muchas preguntas importantes sin respuesta. La página de administración de la cuenta presenta un chat en vivo y un número de teléfono para que pueda hablar con un asesor o representante. Este enfoque de servicio al cliente impulsado por el muro de pago es muy negativo y probablemente obligará a muchos clientes potenciales a buscar en otro lado.
Educación y seguridad
2, 4No hay recursos educativos o de investigación en el sitio web de FutureAdvisor. Esto no se considera una omisión importante en este caso, ya que los titulares de cuentas tienen acceso a recursos superiores en Fidelity o TD Ameritrade.
FutureAdvisor utiliza encriptación SSL de 256 bits para todas las transferencias de información y no guarda datos personales. En cambio, se asocian con Yodlee, un "tercero de confianza", para recopilar y mantener esa información de manera segura. Los socios de corretaje mantienen todos los fondos de los clientes, proporcionando acceso a Securities Investor Protection Corporation (SIPC) y al seguro en exceso.
Comisiones y tarifas
3.5FutureAdvisor cobra una tarifa plana del 0, 50% de los activos administrados anualmente por servicios de asesoramiento, pagados en cuatro cuotas. Los titulares de cuentas con fondos en corredores que no sean Fidelity o TD Ameritrade pueden incurrir en costos de terminación y / o transferencia cuando se cierran esas cuentas. En este sentido, FutureAdvisor se considera mejor como un servicio atornillado para inversores de TD Ameritrade y Fidelity, en lugar de un competidor de robo-advisors que son plataformas completas en sí mismas.
Al usar FutureAdvisor, también se le cobran tarifas estándar de negociación de corretaje, excepto en el caso de ETF sin comisión y fondos mutuos. Sin embargo, usted incurre en todas las tarifas cobradas por los ETF y fondos mutuos después de la compra o la terminación anticipada. La página de administración de cuentas enumera la actividad comercial y las comisiones, pero es difícil estimar los costos a largo plazo, ya que no hay datos que comparen el número promedio de operaciones con comisiones versus sin comisiones en la base de clientes más amplia.
¿Es FutureAdvisor una buena opción para usted?
El acuerdo de FutureAdvisor con Fidelity y TD Ameritrade ofrece una ruta de actualización fácil si ya tiene cuentas con ellos. Sin embargo, si está transfiriendo fondos en otras casas de bolsa, podría incurrir en costos inesperados durante la transferencia de activos. En cuanto a comenzar una cuenta nueva, el mínimo de cuenta alta disuadirá a muchos inversores más jóvenes que recién están comenzando. Además de esto, el cuestionario simple es demasiado generalizado para esos mismos jóvenes inversores que necesitan orientación detallada sobre los objetivos financieros. En el extremo opuesto de la escala, la falta de control de los activos del cliente frustrará a los inversores más experimentados acostumbrados a un mayor nivel de personalización. El débil servicio al cliente agrega otra bandera roja, lo que dificulta obtener la información necesaria para sentirse seguro antes de financiar realmente una cuenta.
Dicho esto, si puede mirar más allá de estos problemas, FutureAdvisor podría ser una buena opción si desea automatizar las carteras almacenadas con Fidelity o TD Ameritrade. La metodología se ajusta a la base de la teoría moderna de cartera (MPT) que se encuentra en otros robo-advisors, y la tarifa es el promedio de la industria. Además, el programa de recolección de pérdidas fiscales está bien pensado y, en una rareza para la mayoría de los robo-asesores, está bien explicado en las preguntas frecuentes. Incluso si no está listo para comprometerse con FutureAdvisor, la mayoría de los inversores pueden beneficiarse de crear una cuenta y ver cómo sus tenencias actuales resisten la cartera recomendada de FutureAdvisor.
Comparar FutureAdvisor
FutureAdvisor puede analizar sus cuentas imponibles y con impuestos diferidos actuales, y proponer un plan de reequilibrio destinado a reducir el costo de la inversión. Vea cómo se comparan con otros robo-advisor que revisamos.
Metodología
Investopedia se dedica a proporcionar a los inversores evaluaciones imparciales y exhaustivas y calificaciones de robo-advisors. Nuestras revisiones de 2019 son el resultado de seis meses de evaluación de todos los aspectos de 32 plataformas de robo-advisor, incluida la experiencia del usuario, las capacidades de establecimiento de objetivos, el contenido de la cartera, los costos y las tarifas, la seguridad, la experiencia móvil y el servicio al cliente. Recolectamos más de 300 puntos de datos que pesaron en nuestro sistema de puntuación.
A todos los robo-advisor que revisamos se les pidió que completaran una encuesta de 50 puntos sobre su plataforma que utilizamos en nuestra evaluación. Muchos de los robo advisors también nos proporcionaron demostraciones en persona de sus plataformas.
Nuestro equipo de expertos de la industria, liderado por Theresa W. Carey, realizó nuestras revisiones y desarrolló esta mejor metodología en la industria para clasificar las plataformas de robo-asesores para inversores en todos los niveles. Haga clic aquí para leer nuestra metodología completa.
