La Serie 11 es una licencia de valores que permite a los titulares proporcionar cotizaciones de valores actuales y aceptar órdenes de ejecución de clientes no solicitadas. También conocido como Representante Asistente - Examen de Procesamiento de Órdenes (AR), la Serie 11 es administrada por la Autoridad Reguladora de la Industria Financiera (FINRA). Se aplica a los asistentes de ventas de corretaje que toman e ingresan pedidos de clientes no solicitados de clientes de corredores y corredores para su ejecución. Sin embargo, no les permite aceptar órdenes de valores municipales o programas de participación directa. No hay ningún requisito previo para tomar el examen, aunque un candidato primero debe estar registrado en FINRA.
Desglosando la Serie 11
La Serie 11 cubre a personas asociadas con una firma miembro de FINRA que aceptan comunicaciones telefónicas u otras comunicaciones del público con el propósito de proporcionar cotizaciones de valores actuales y aceptar órdenes de valores de clientes no solicitadas (con la notable excepción de los valores municipales y los programas de participación directa mencionados anteriormente) presentación a las operaciones normales de ejecución de órdenes del miembro. Según FINRA, un Representante Asistente - Registrante de procesamiento de pedidos "puede llevar a cabo las tareas mencionadas anteriormente solo en las instalaciones del miembro, debe estar bajo la supervisión directa de un director debidamente registrado y no puede recibir una compensación directa o indirecta adicional por el número o tamaño de las transacciones efectuadas ".
Actividades prohibidas de la serie 11
Los registrantes asistentes de procesamiento de pedidos representativos tienen prohibido realizar las siguientes actividades:
- Registro doble como representante o principal Representación de asesoramiento u opinión de inversión Realización de recomendaciones Realización de transacciones en mercados de valores en nombre de la empresa Aceptación o apertura de nuevas cuentas Precalificación de clientes potenciales Efectuar transacciones en valores municipales Efectuar transacciones en programas de participación directa
Serie 11 Estructura y contenido
El examen de la Serie 11 consta de 50 preguntas de opción múltiple calificadas. A los candidatos se les asignan 60 minutos para completar el examen, que cuesta $ 80. Un puntaje de aprobación es del 70%. No hay penalización por adivinar, por lo que los examinados deben esforzarse por responder cada pregunta. La prueba está organizada en las siguientes secciones:
- Sección 1: Tipos de valores (10 preguntas) Sección 2: Cuentas y pedidos de clientes (24 preguntas) Sección 3: Mercados de valores (5 preguntas) Sección 4: Regulaciones de la industria de valores (11 preguntas)
Una vez completado el examen, los candidatos recibirán un desglose informativo sección por sección de su desempeño, así como su puntaje general. Los candidatos no pueden usar ningún material de referencia durante el examen, ya que es una prueba de libro cerrado. Las preguntas del examen pueden cambiar en función de las nuevas regulaciones o enmiendas a las regulaciones existentes, por lo que los candidatos deben mantenerse al tanto de los posibles desarrollos. Para obtener más información, visite el Resumen del contenido del examen Serie 11 de FINRA.
