Los fondos mutuos de asignación de activos han ganado popularidad entre los inversores, ya que estas inversiones agrupadas ofrecen una forma sencilla de acceder a múltiples clases de activos dentro de un único fondo administrado profesionalmente. Existe una amplia gama de fondos de asignación de activos, que van desde ultraconservadores hasta altamente agresivos, y cada uno puede usarse como una tenencia única o una asignación parcial para inversores individuales. Los fondos de asignación conservadores consisten en acciones y títulos de deuda, así como efectivo y equivalentes de efectivo, con un enfoque en la preservación del capital principal a través de mayores inversiones de deuda y efectivo. Los inversores con inquietudes sobre la volatilidad del mercado, o aquellos que desean generar ingresos de todo o parte de sus carteras, pueden utilizar fondos de asignación conservadores para cumplir con facilidad los objetivos de inversión.
Si bien los fondos mutuos de asignación conservadores ofrecen un respiro de las fluctuaciones violentas en las inversiones pesadas, no son adecuados para todos los inversores. Tienen una mayor concentración de activos totales en bonos y efectivo, lo que disminuye la oportunidad para que los inversores logren una apreciación del capital a largo plazo. Además, algunas tenencias de bonos e inversiones en efectivo tienen dificultades para mantenerse al día con las crecientes tasas de inflación, lo que hace que los rendimientos de los fondos de asignación conservadores sean mínimos en ocasiones.
Sin embargo, los inversores interesados en mantener el saldo principal de una cartera de inversiones con el potencial de generar ingresos a través de dividendos e intereses pueden encontrar los fondos de asignación conservadores más apropiados como parte de o una tenencia única dentro de una cartera de inversiones. Una cantidad de fondos conservadores de asignación de activos están disponibles para los inversores a través de proveedores de fondos mutuos conocidos, incluidos Vanguard, American Funds, T. Rowe Price y Thrivent, cuyos fondos se presentan aquí. Toda la información estaba actualizada al 4 de octubre de 2018.
Vanguard Tax-Managed Balanced Fund (VTMFX)
El Vanguard Tax-Managed Balanced Fund es un fondo mutuo de asignación conservador puesto a disposición de los inversores a través del Grupo Vanguard. Establecido en 1994, este fondo mutuo busca proporcionar a los inversionistas rendimientos eficientes en impuestos generados por ingresos exentos de impuestos federales, revalorización de capital a largo plazo e ingresos imponibles actuales en una cantidad modesta. Por lo general, los activos de $ 4.50 mil millones del fondo se invierten equitativamente entre los segmentos de capitalización media y grande del mercado de valores de EE. UU. Y los bonos municipales exentos de impuestos federales. Un mínimo del 75% de todas las tenencias municipales están calificadas en una de las tres principales categorías de calificación crediticia, y el resto se invierte en acciones ordinarias.
El fondo mutuo ha logrado una tasa de rendimiento anual promedio de 7.60% desde su inicio, y su índice de gastos de 0.09% es 89% más bajo que el promedio de fondos de asignación conservadores similares, según Vanguard. Se requiere una inversión inicial mínima de $ 10, 000 por parte de los inversores. Las principales participaciones dentro del fondo incluyen Apple Inc. (AAPL), Microsoft Corp. (MSFT), Amazon.com Inc. (AMZN) y Alphabet Inc. (GOOGL).
Fondo de Ingresos Adelantados con Impuestos de los Fondos Americanos (TAIAX)
El Fondo de Ingresos con Impuestos Avanzados de American Funds se ofrece a los inversores a través de la familia de fondos mutuos de American Funds y se estableció en 2012. Este fondo de asignación conservador tiene como objetivo ayudar a los inversores a aumentar sus activos y también obtener algunos ingresos exentos de impuestos. La combinación de inversiones del fondo mutuo consiste en varias ofertas de fondos estadounidenses con varias combinaciones y ponderaciones, la mayoría de las cuales buscan generar ingresos de sus inversiones subyacentes. Los administradores de fondos con el Fondo de Ingresos con Impuestos Adelantados de American Funds enfocan las selecciones de inversión en acciones que pagan dividendos al incluir fondos de crecimiento e ingresos, fondos de renta variable, fondos equilibrados y fondos de bonos.
El fondo mutuo ha generado un rendimiento anual promedio de 7.9% desde su inicio y tiene un índice de gastos de 0.75%. El fondo requiere una inversión inicial de $ 250. Las principales participaciones dentro del fondo mutuo incluyen el Fondo de Bonos Exentos de Impuestos de América, el Fondo de Bonos Municipales de Ingresos Americanos, el Fondo de Crecimiento e Ingresos Capital Mundial y el Fondo de Inversionistas Mutuos de Washington.
T. Rowe Price Personal Strategy Income Fund (PRSIX)
El Fondo de Ingresos de Estrategia Personal de T. Rowe Price se estableció en 1994. El equipo de administración de fondos busca proporcionar a los inversores el mayor rendimiento total a lo largo del tiempo, enfocándose en las selecciones de inversión en ingresos primero y en el crecimiento de capital en segundo lugar. Aproximadamente el 40% de los activos de $ 2.27 mil millones del fondo se invierten en acciones, y el resto se distribuye entre bonos, valores del mercado monetario y efectivo. En algunos casos, el fondo puede ajustar el peso de una clase de activo específica según las condiciones o perspectivas actuales del mercado.
El T. Rowe Price Personal Strategy Income Fund ha logrado una tasa de rendimiento anual promedio de 7.50% desde su creación y tiene una relación de gastos de 0.60%. El fondo requiere una inversión inicial mínima de $ 2, 500. Entre las principales compañías entre las participaciones del fondo se incluyen Alphabet, Amazon.com y Boeing Co. (BA).
Thrivent Diversified Income Plus Fund (THYFX)
El Fondo Thrivent Diversified Income Plus es un fondo mutuo de asignación conservador establecido en 1997 y puesto a disposición de los inversores a través del grupo de inversión Thrivent. El fondo mutuo busca proporcionar ingresos a los inversores mientras se mantiene una apreciación del capital a largo plazo. Los $ 901.10 millones en activos del fondo se invierten en una combinación de valores de renta variable y valores de deuda, con la parte de renta variable centrada en acciones ordinarias, acciones preferentes y acciones convertibles. Los títulos de deuda mantenidos dentro del fondo pueden ser de cualquier calidad crediticia y vencimiento a largo plazo, y pueden incluir bonos, pagarés, obligaciones u otras obligaciones de alto riesgo. Los administradores de fondos también pueden invertir en alternativas de fondos negociados en bolsa a su discreción.
Desde su inicio, el Fondo Thrivent Diversified Income Plus ha generado un rendimiento promedio anualizado a 10 años del 6, 93% y tiene una relación de gastos del 0, 78%. El fondo requiere una inversión inicial mínima de $ 2, 000. Las principales participaciones dentro del fondo mutuo incluyen la Transferencia Convencional de 30 años de la Asociación Nacional de Hipotecas y el Fondo de Deuda de Mercados Emergentes de Thrivent Core.
