Con 32 países compitiendo por la gloria de la Copa Mundial 2018 en Rusia, vale la pena ver cómo los fondos cotizados en bolsa (ETF) de las naciones competidoras se comparan entre sí. Como descubrirá, el probable éxito de un país en el campo de fútbol ciertamente no se correlaciona con el éxito en su bolsa de valores local.
Si bien los mercados financieros se desaceleran a medida que los fanáticos del fútbol vigilan cada pieza de juego, es un momento ideal para aprender sobre tres ETF que están pateando goles fuera del campo que podrían ayudar a que su cartera gane puntos.
iShares MSCI Arabia Saudita ETF (NYSEARCA: KSA)
Lanzado en 2015, el ETF iShares MSCI Arabia Saudita busca proporcionar rendimientos similares al índice MSCI Arabia Saudita IMI 25/50. El fondo hace esto invirtiendo la mayoría de su base de activos de $ 265.31 millones en valores que forman parte del índice subyacente. El ETF tiene una cartera muy concentrada; sus cinco principales propiedades tienen una ponderación del 46.09%. Las participaciones clave incluyen la compañía de materiales básicos Saudi Basic Industries Corporation (TADAWUL: 2010), Al Rajhi Banking and Investment Corporation (TADAWUL: 1120) y The National Commercial Bank (TADAWUL: 1180).
El ETF iShares MSCI Arabia Saudita tiene una relación de gastos del 0, 74%, que se compara con el 0, 54% para el promedio de la categoría. Aunque este fondo es caro, ofrece exposición a un mercado de difícil acceso. Los reguladores sauditas prohibieron la propiedad extranjera de acciones sauditas antes de junio de 2015. Es probable que no se espere que el equipo de fútbol saudí regrese de Rusia con muchos cubiertos, pero pueden hacer un balance sabiendo que el ETF de su país ha superado a sus competidores, con un año hasta la fecha (YTD) retorno de un impresionante 18.41% a junio de 2018.
VanEck Vectors Egypt Index ETF (NYSEARCA: EGPT)
El ETF de VanEck Vectors Egypt Index se lanzó en 2010 y tiene como objetivo replicar el rendimiento del índice MVIS Egypt. En un intento por lograr esto, el ETF invierte un mínimo del 80% de sus activos en valores que constituyen el índice de referencia. Las tres principales tenencias del fondo - Egypt Kuwait Holding (CA: EKHO), Commercial International Bank Egypt SAE American Depository Receipt (ADR) (OTC: CIBEY) y El Sewedy Electric Co. (CA: SWDY) - tienen una ponderación acumulativa del 25, 28%. En total, la cartera de EGPT posee 25 acciones.
El ETF de VanEck Vectors Egypt Index tiene $ 57.86 millones en activos bajo administración (AUM) y cobra a los inversores una elevada tarifa anual de 0.94%. Una rentabilidad por dividendo del 0, 69% ayuda a compensar parcialmente los gastos de gestión. La alta relación de gastos puede tener algo que ver con que este instrumento sea el único ETF egipcio puro. A partir de junio de 2018, EGPT tiene un rendimiento anual del 6, 72%, lo que le otorga una clara victoria en el tercer lugar sobre el ETF nacional de Francia: el ETF iShares MSCI France (NYSEARCA: EWQ), que ha devuelto un 3, 43% anual. (Para más información, ver: Las inversiones en energía impulsan la economía en recuperación de Egipto ).
Global X MSCI Colombia ETF (NYSEARCA: GXG)
Creado en 2009, el ETF Global X MSCI Colombia intenta reflejar los rendimientos del índice MSCI All Colombia Select 25/50. Lo hace invirtiendo sus activos en valores que conforman el índice de referencia. El índice subyacente representa una amplia gama de empresas colombianas de capitalización grande, mediana y pequeña. La principal participación de ETF en Bancolombia SA ADR (NYSE: CIB) tiene una ponderación del 13, 87%. Su segundo mayor holding, Ecopetrol SA (NYSE: EC), tiene una ponderación del 13, 27%.
El ETF Global X MSCI Colombia tiene $ 111.86 millones en activos netos y paga un dividendo de 1.73%. Con una relación de gastos del 0, 61%, GXG es más barato que KSA. Colombia puede tener probabilidades similares como la nación anfitriona Rusia de llevarse el premio más codiciado del fútbol local, pero ahí es donde terminan las comparaciones. GXG ha devuelto 7.39% YTD a partir de junio de 2018, mientras que el ETF de Rusia, el ETF iShares MSCI Russia (NYSEARCA: ERUS), tiene un rendimiento decepcionante de YTD de -1.58%.
La tarjeta roja de la Copa del Mundo ETF va a Brasil por cometer una falta en su rendimiento hasta la fecha. El iShares MSCI Brazil ETF (NYSEARCA: EWZ) de la nación ha devuelto un decepcionante -16.44% a junio de 2018.
