Tabla de contenido
- Tiendas Wal-Mart, Inc.
- Johnson y Johnson
- Apple Inc.
Comprar y mantener ha sido una estrategia de inversión utilizada durante siglos. Desafortunadamente, el aumento del comercio de alta frecuencia (HFT), la mayor volatilidad en los mercados y la recesión de 2008 parecen haber despojado a su atractivo de comprar y mantener. Si bien la nueva normalidad del mercado no favorece a quienes no controlan de cerca sus inversiones, la compra y retención estratégica sigue siendo una estrategia viable que se puede utilizar con éxito.
Los inversores que busquen acciones de compra y retención para siempre deberían buscar acciones de gran y mega capitalización, en lugar de las más pequeñas y especulativas capitalizaciones de mercado. Las acciones de gran capitalización tienden a tener versiones beta más bajas, lo que es una medida de la volatilidad en comparación con el mercado general. Una beta inferior a 1 significa que la acción es menos volátil que el mercado general, y una beta superior a 1 significa que la acción es más volátil que el mercado general. Para fines de compra y tenencia, la beta baja es clave, al igual que las distribuciones de dividendos.
Para llevar clave
- Para la mayoría de los inversionistas, comprar y mantener una cartera diversificada de acciones ha sido un buen consejo. Aquellos que tienen una mentalidad de comprar y mantener pero desean un poco más de control sobre sus inversiones particulares pueden considerar seleccionar acciones individuales que puedan representar grandes franjas del mercado. Estas compañías de mega capitalización incluyen Wal-Mart en venta minorista, Johnson & Johnson en productos de consumo y atención médica, y Apple en tecnología e internet.
Tiendas Wal-Mart, Inc.
Wal-Mart Stores, Inc. (NYSE: WMT) es una potencia minorista y un líder en el espacio minorista de cajas grandes. En 2015, tuvo uno de sus peores años en décadas, ya que sus acciones cayeron más del 35% en los retornos excepcionales de Amazon y el costo de aumentar el salario mínimo.
A principios de 2015, Wal-Mart anunció que aumentaría el salario mínimo para sus trabajadores a $ 9 a principios de año y $ 10 en 2016. Para 2015, el aumento del salario mínimo le costará a Wal-Mart $ 1.2 mil millones. Además de los aumentos salariales, Wal-Mart continúa gastando grandes cantidades de dinero en su presencia de comercio electrónico para contrarrestar Amazon.com y su dominio minorista en línea. Wal-Mart también insinuó iniciar y expandir un servicio de entrega de drones, similar a lo que Amazon ha declarado que va a usar. A partir de octubre de 2018, Wal-Mart tiene una beta excepcional de 0.26 y una rentabilidad por dividendo de 2.05%
Wal-Mart pasó por un período de sobreexpansión en un intento por competir con Amazon, cuyo precio de las acciones aumentó un asombroso 465% desde 2013. El aumento del 35% de Wal-Mart durante el mismo período parece insignificante en comparación, pero los dividendos consistentes, y participación masiva en el mercado: la empresa mantiene su ventaja. El minorista está pasando por un mal momento, pero sin duda podrá recuperar el equilibrio. Si hubiera invertido $ 100 en Wal-Mart el 13 de enero de 1978, habría visto un retorno masivo de 1.610x sobre su inversión. Su estabilidad en el mercado hace que Wal-Mart sea una buena compra casi en cualquier momento.
Johnson y Johnson
Johnson & Johnson (NYSE: JNJ) es el próximo candidato para comprar y mantener para siempre porque la atención médica no va a ninguna parte, y los inversores adoran los niveles de reinversión de dividendos que alcanzan JNJ. Además, dado que los costos de salud continúan aumentando año tras año, el sector de la atención médica es ciertamente un buen candidato para la asignación en una cartera de compra y retención para siempre. JNJ opera un segmento de consumo, un segmento farmacéutico y un segmento de dispositivos médicos. Un aspecto atractivo de JNJ es el hecho de que el segmento de consumidores de la compañía es una especie de diversificación lejos de la atención médica tradicional, aunque rentable.
Dentro del segmento de consumidores, JNJ vende marcas como Aveeno, Clean & Clear, Dabao, Johnson's, Neutrogena, Listerine, Lubriderm, Band-Aid, Benadryl, Sudafed, Tylenol y Pepcid. Es un proveedor de muchos medicamentos populares de venta libre (OTC) además de productos para el cuidado de la piel y productos de higiene femenina. Estos productos ayudan a Johnson & Johnson a seguir siendo un líder en el campo de la salud. Además, JNJ continúa desarrollando sus segmentos de dispositivos médicos y farmacéuticos para atraer a hospitales y centros de cirugía con nuevos equipos. A partir de octubre de 2018, Johnson & Johnson tiene una beta de 0.53 y una rentabilidad por dividendo de 2.56%.
En general, Johnson & Johnson es un excelente candidato para la cartera de compra y retención debido a sus diversos negocios. Los segmentos de dispositivos médicos y farmacéuticos de la compañía brindan una exposición de atención médica más tradicional, mientras que el segmento de consumidores le brinda una cobertura. Las acciones de Johnson & Johnson se dispararon fuertemente en 2018 y en noviembre se ciernen en su hola de enero. Compre y mantenga para siempre a los expertos de JNJ en sus primeros años el 13 de enero de 1978, que lo mantuvo hasta 2015, habría visto un retorno del 20, 230% de su inversión inicial.
Apple Inc.
Apple, Inc. (NASDAQ: AAPL) es una de las principales compañías de electrónica de consumo del mundo y una de las corporaciones más grandes en general, con una capitalización de mercado de más de $ 1 billón. La historia y el pasado de Apple son ampliamente conocidos y respetados por los amantes de la tecnología y los inversores. La línea de productos Apple de Apple Watch, MacBooks, iMacs, iPhone, iPads, iPods y Apple TV ha cautivado al mundo, ya que parece que se forman líneas de una milla de largo para lanzamientos de nuevos productos, incluso cuando esos productos están en su séptimo, octavo o décimo modelo. A partir de octubre de 2018, Apple tuvo un período de inestabilidad con una beta de 1.27 y una rentabilidad por dividendo de 1.31%.
El futuro de Apple depende del éxito continuo de su expansión internacional. Durante mucho tiempo, China fue el principal punto focal de expansión. Con el paso del tiempo, Apple pudo establecer un punto de apoyo permanente. Si bien aún hay más crecimiento en China, Apple debe continuar concentrándose en su expansión internacional para continuar registrando impresionantes trimestres de crecimiento de ganancias. Apple tuvo un año sólido en 2018, con un stock que regresó más del 30% anual hasta la fecha. Los accionistas que poseían acciones de Apple desde el 19 de diciembre de 1980 hasta 2015 habrían obtenido un rendimiento del 5, 769.21%.
