Los inversores y comerciantes recurren a menudo a las acciones aeroespaciales y de defensa para responder a los aumentos de las tensiones geopolíticas, lo que por sí solo es un fuerte argumento fundamental para futuras investigaciones. Desde una perspectiva técnica, para la mayoría de los sectores, la tendencia alcista que ha dominado en los últimos años ha hecho que sea más difícil para los operadores activos encontrar segmentos que no parecen estar extremadamente sobrecomprados y listos para retrocesos importantes. En los párrafos siguientes, veremos tres gráficos del sector aeroespacial y de defensa para analizar por qué las configuraciones subyacentes hacen que ahora sea el momento ideal para comprar.
SPDR S&P Aeroespacial y Defensa ETF (XAR)
Para aquellos que estén interesados en agregar exposición a un segmento de mercado nicho como el aeroespacial y de defensa, los productos que cotizan en bolsa como el ETF SPDR S&P Aerospace & Defense (XAR) podrían ser una buena solución. Como su nombre lo indica, los administradores del fondo buscan mantener una cartera de empresas de todo el sector aeroespacial y de defensa, que incluyen acciones de gran, mediana y baja capitalización.
Al observar el gráfico, puede ver que el 2019 ha sido favorable para los toros hasta ahora, y el aumento en el precio ha llevado a un cruce alcista entre los promedios móviles de 50 días y 200 días. Los operadores deberán tomar nota de cómo el promedio móvil de 200 días ha actuado como una guía predecible para determinar la colocación de órdenes de compra y detención durante muchos meses. Dada la señal de compra a largo plazo que muestra el crossover promedio móvil, esperamos que esto marque el comienzo de un movimiento a largo plazo más alto y que los operadores buscarán proteger sus posiciones colocando órdenes de stop-loss por debajo de $ 91.28.
Axon Enterprise, Inc. (AAXN)
A los comerciantes activos que buscan compañías específicas para comprar en ciertos segmentos a menudo se les recomienda comenzar investigando las principales tenencias de fondos específicos del sector. En el caso de XAR, Axon Enterprise Inc. (AAXN), el fabricante de TASER y productos de seguridad relacionados, representa la mayor participación del fondo con una ponderación del 5, 35%.
Al observar el gráfico, puede ver que la acción del precio alcista en las últimas semanas ha desencadenado un cruce alcista entre los promedios móviles a largo plazo (que se muestra en el círculo azul). El signo de compra común sugiere que los alcistas tienen un claro control de la tendencia a largo plazo y que el soporte cercano está creando una relación lucrativa de riesgo a recompensa. Las órdenes de stop-loss probablemente se colocarán alrededor de $ 56.53 en caso de una venta masiva repentina.
Arconic Inc. (ARNC)
Otra participación superior del ETF de XAR es Arconic Inc. (ARNC) con una ponderación del 4, 38%. El fondo es más una elección indirecta cuando se trata de aeroespacial y defensa, ya que sus productos se utilizan en muchos segmentos del mercado además del aeroespacial. Sin embargo, Arconic tiene una fuerte presencia en el desarrollo de componentes estructurales y rotativos de motores aerodinámicos, y ha inventado la mayoría de todas las aleaciones de aluminio que se utilizaron en el desarrollo de aeronaves.
Al observar el gráfico, puede ver que el promedio móvil de 50 días recientemente ha cruzado por encima de su promedio móvil de 200 días, y como se discutió en los gráficos anteriores, esto se usa tradicionalmente para marcar el comienzo de una tendencia alcista importante. Según el patrón, los operadores probablemente buscarán comprar cerca de los niveles actuales y protegerse contra una venta masiva al colocar órdenes de stop-loss por debajo de $ 20.40 o $ 20.18, dependiendo de la tolerancia al riesgo.
La línea de fondo
Los inversores suelen considerar las acciones aeroespaciales y de defensa como una cobertura natural contra las crecientes tensiones geopolíticas o debido a otros factores macro, como el aumento de la demanda global de los productos subyacentes o una clase media en expansión que está interesada en los viajes aéreos. Según los cuadros discutidos anteriormente, el soporte cercano de los principales promedios móviles y los cruces asociados sugieren que ahora es el momento de comprar.
