A medida que aumentan la incertidumbre, la volatilidad y las tensiones geopolíticas, es una reacción común para los inversores acudir a la seguridad. Los segmentos del mercado que más se benefician de este cambio en el sentimiento tienden a ser los productos básicos, los ingresos fijos, las monedas de reserva y las acciones que exhiben fundamentos excepcionalmente fuertes dentro de sectores como el financiero, los servicios públicos y la atención médica. En los párrafos siguientes, echaremos un vistazo a los gráficos de tres fondos cotizados en bolsa (ETF) que son favorecidos por los inversores defensivos e intentaremos determinar hacia dónde se dirigen en las próximas semanas. (Para una actualización rápida, consulte: La inversión defensiva es una forma de gestionar la volatilidad ).
Invesco Defensive Equity ETF
Uno de los ETF defensivos más comunes que utilizan los inversores minoristas es el ETF de Invesco Defensive Equity (DEF). Las 99 participaciones de gran capitalización de los principales sectores del mercado proporcionan un nivel de diversificación que tiene como objetivo proporcionar perfiles superiores de riesgo-rendimiento durante los períodos de debilidad del mercado de valores, al tiempo que ofrece potencial de ganancias durante los períodos de fortaleza del mercado. Al observar el cuadro a continuación, puede ver que el rebote del promedio móvil de 200 días (línea roja) ha desencadenado una ruptura más allá de la resistencia de un patrón de triángulo ascendente definido. Este patrón de continuación comúnmente utilizado sugiere que los operadores activos establecerán sus precios objetivo cerca de $ 52, que es igual al precio de entrada más la altura del patrón. (Para obtener más información sobre este tema, consulte: Análisis de patrones de gráficos: triángulos ).
iShares Russell 1000 Value ETF
Como se mencionó anteriormente, en tiempos de incertidumbre, las inversiones en acciones que ofrecen una propuesta de valor superior tienden a tener un rendimiento superior. Los traders activos que buscan un fondo que ofrezca exposición a una amplia gama de compañías que cumplen con esta descripción pueden consultar el ETF (IWD) iShares Russell 1000 Value. Echando un vistazo a la tabla a continuación, notará que se ha formado un patrón de triángulo en la tabla. La ruptura reciente, como lo muestra el círculo azul, sugiere que los alcistas tienen el control del impulso y que el precio podría dirigirse hacia precios objetivo cercanos a $ 133. (Para más información, consulte: Una guía para las estrategias de inversión de valor ).
Fondo de Índice Defensivo de Dividendos de Calidad FlexShares
Un ETF relativamente desconocido que también podría considerarse en tiempos de incertidumbre es el Fondo de Índice Defensivo de Dividendos de Calidad FlexShares (QDEF). La naturaleza rentable del fondo lo convierte en una opción interesante para muchos inversores a largo plazo, y la reciente ruptura más allá de la resistencia del patrón triangular sugiere que existe un potencial alcista adecuado. Las órdenes de stop-loss probablemente se establecerán por debajo de la línea de tendencia superior o el soporte combinado de la línea de tendencia ascendente y el promedio móvil de 200 días, según la tolerancia al riesgo y el horizonte temporal. Usando el método mencionado anteriormente de agregar la altura del patrón al precio de entrada, los precios objetivo a corto plazo probablemente se establecerán cerca de $ 49.
La línea de fondo
Dado el aumento de la incertidumbre y el riesgo geopolítico, los inversores a largo plazo se encuentran en la necesidad de buscar posiciones defensivas. Los fondos mencionados anteriormente y los patrones de gráficos alcistas sugieren que ahora podría ser un buen momento para comprar, y las líneas de tendencia punteadas están proporcionando escenarios lucrativos de riesgo / recompensa para aquellos que actúan temprano. (Para más información, consulte: 3 ETF para negociar el pico en la volatilidad ).
