La Reserva Federal, el banco central independiente de los EE. UU., Impacta la vida de los ciudadanos estadounidenses a diario. Algunas de sus acciones tocan cerca de casa y son seguidas de cerca y escrutadas, mientras que otras son poco conocidas, aunque todas sus decisiones causan impresión en las personas. Aunque este artículo se centrará en el efecto de la Reserva Federal en las personas, una breve descripción es beneficiosa. Para obtener información más detallada, su sitio web es extremadamente útil.
¿Quién es la Fed?
La Reserva Federal comúnmente conocida como la "Fed" es parte del Gobierno Federal de los Estados Unidos, pero es una oficina independiente, lo que significa que puede tomar decisiones sin la aprobación del Presidente o del Congreso y debe estar "libre" de la política de los partidos (aunque los nombrados provienen del Presidente y son aprobados por el Congreso). Según su sitio web, el objetivo de la Fed es "promover un crecimiento sostenible, altos niveles de empleo, estabilidad de precios para ayudar a preservar el poder adquisitivo del dólar y tasas de interés moderadas a largo plazo". Cumple su objetivo con cuatro deberes básicos: llevar a cabo una política monetaria, supervisar bancos, mantener la estabilidad del sistema financiero y proporcionar servicios financieros al sistema bancario.
Lo que todo significa para ti
La Fed actúa detrás de escena para tocar nuestras vidas de muchas maneras, desde la compensación de cheques que cobramos hasta el procesamiento de transferencias electrónicas o pagos que hacemos a través de nuestras cuentas de pago de facturas en línea o cuando transferimos dinero de una cuenta a otra. Pero también influye en nuestras vidas de maneras menos obvias.
El primero de sus cuatro deberes, dirigir la política monetaria, a menudo se discute en los medios porque tiene un impacto generalizado en la capacidad de un individuo para comprar bienes o servicios. Hay varias ilustraciones de esto. La Fed controla o regula las tasas de interés, por lo que, por ejemplo, si desea comprar un bono, afecta la tasa que le pagarán y el precio del bono o si desea comprar una casa, afecta la tasa de la hipoteca. Lo logra de varias maneras, una de las cuales es reducir la tasa de interés que cobra a los bancos. Cuando un banco toma prestado dinero de la Reserva Federal para prestar a personas, si la tasa de interés que el banco necesita pagar es menor, entonces es más barato para los bancos prestar y cobrarán una tasa más baja.
Del mismo modo, puede influir en la capacidad de las empresas para contratar empleados. Si la Reserva Federal espera una desaceleración económica y quiere crear más empleos, puede proporcionar más dinero a los bancos para prestar a las empresas para que puedan contratar. O si cree que el consumidor (es decir, usted y yo) necesita gastar más dinero para que las empresas puedan ganar más y contratar más, entonces puede reducir las tasas de interés para que los préstamos para automóviles, préstamos para la vivienda y las tasas de interés de tarjetas de crédito sean más baratos para nosotros.
Dos de sus otros deberes se centran en la supervisión y prestación de servicios a los bancos. La Fed puede cambiar el nivel de reservas de efectivo que los bancos deben mantener para que los bancos puedan prestar más o menos dinero. Al igual que su regulación de las tasas de interés, cambiar el nivel de las reservas de efectivo ayuda a las personas a acceder a préstamos para comprar automóviles o casas o ir a la universidad y las empresas que compran se benefician con mayores ingresos por ventas, lo que debería traducirse en una mayor disposición y capacidad de contratar a más personas..
Por otro lado, la Fed también monitorea a los bancos para garantizar que los depósitos de ahorro estén seguros y que el banco no se estire demasiado para que no se quede sin efectivo.
Su objetivo final, mantener la estabilidad del sistema financiero, se puede lograr aumentando o disminuyendo la oferta monetaria. Un ejemplo es cuando la Reserva Federal compra valores en el mercado, como los bonos del Tesoro del gobierno de EE. UU., Lo que aumenta la cantidad de dinero en circulación. Si la cantidad de dinero es demasiado grande y la inflación comienza a aumentar, el gobierno puede reducir la actividad de compra o aumentar las tasas, lo que en efecto reducirá el gasto y los préstamos de los consumidores. Esta es una de las cuerdas flojas que la Fed necesita para caminar: el nivel de "imprimir" dinero (la oferta de dinero en circulación). Aumentar la oferta inicialmente puede sentirse bien para el consumidor, pero no todo son cachorros y rosas por mucho tiempo; ¡Hay una desventaja en toda esta impresión de dinero! Cuanto mayor es la oferta de dólares en circulación, menos valen, por lo que menos bienes podemos comprar con la misma cantidad de dinero (en otras palabras, se necesitan más dólares para comprar el mismo bien).
La línea de fondo
A los expertos en noticias financieras les gusta centrarse intensamente en las acciones de la Reserva Federal. Pero lo que la Fed hace realmente es importante para las personas y su capacidad para mantener el empleo y comprar bienes y servicios. Cuando el sistema financiero se vuelve loco, todos los consumidores sienten los efectos de inmediato y el trabajo de la Reserva Federal de garantizar que todo funcione dentro de un equilibrio controlado se convierte en fundamental para mantener una economía eficiente y bien administrada.
