Las acciones de Toro Co. (TTC) informaron mejor de lo esperado antes de la campana de apertura el jueves 22 de agosto y las acciones respondieron estableciendo un máximo intradiario de todos los tiempos de $ 75.25. Esto colocó la acción entre su pivote mensual en $ 72.15 y su nivel de riesgo semestral en $ 81.90. Esta fortaleza fue de corta duración ya que la apertura el viernes 23 de agosto estuvo por debajo del pivote en $ 72.15. Esta caída emergente indica un riesgo para el nivel de valor anual de $ 66.78.
Toro finalizó la semana pasada en $ 71.07 un 27.2% más a la fecha y en el mercado del mercado alcista un 34.2% por encima de su mínimo del 26 de diciembre de $ 52.97. La acción finalizó la semana pasada 5.6% por debajo del máximo del 22 de agosto de $ 75.25.
La acción no es barata con una relación P / E de 25.59 con un rendimiento de dividendos de solo 1.24%, según Macrotrends. La compañía atribuyó su salto en ganancias a la adquisición de Charles Machine Works, que fabrica equipos de construcción subterráneos. Me parece que la reversión de precios del viernes pudo haber sido causada por la intensificación de la guerra comercial con China.
El gráfico diario de Toro
Refinitiv
Toro ha estado por encima de una "cruz de oro" desde el 1 de marzo, cuando el promedio móvil simple de 50 días aumentó por encima del promedio móvil simple de 200 días para indicar que los precios más altos están por delante. Esto hizo un seguimiento de las acciones a su máximo intradiario de todos los tiempos de $ 75.25 establecido el 22 de agosto. El cierre de $ 55.99 el 31 de diciembre fue una entrada importante para mi análisis propietario y el pivote anual se mantiene en $ 66.78. Este nivel ha sido un imán entre el 21 de febrero y el 15 de julio. El cierre de $ 66.90 el 28 de junio fue otra entrada importante para mi análisis y el nivel de riesgo semestral en $ 81.90 se mantiene por encima del gráfico. El pivote mensual para agosto a $ 72.15 y el nivel de valor trimestral para el tercer trimestre a $ 57.04 vencen a fines de esta semana el 30 de agosto.
El gráfico semanal de Toro
Refinitiv
El gráfico semanal de Toro es positivo con el stock por encima de su promedio móvil modificado de cinco semanas de $ 71.05 y muy por encima de su promedio móvil simple de 200 semanas o "reversión a la media" en $ 57.66. La lectura estocástica lenta semanal de 12x3x3 terminó la semana pasada y aumentó a 73.53 desde 71.00 el 16 de agosto. En la semana del 26 de abril, esta lectura fue 95.45 muy por encima del umbral de 90.00 como una "burbuja parabólica inflada" que se elevó de $ 75.13 a un mínimo de $ 64.42 durante la semana del 31 de mayo, una disminución del 14%. Un cierre semanal el 30 de agosto por debajo de $ 71.05 con la disminución de la lectura estocástica será una rebaja a un gráfico semanal negativo.
Estrategia de negociación: compre debilidad al nivel de valor anual en $ 66.78 y reduzca las tenencias en fortaleza al nivel de riesgo semestral en $ 81.90.
Cómo usar mis niveles de valor y niveles de riesgo:
Los niveles de valor y los niveles de riesgo se basan en los últimos nueve cierres semanales, mensuales, trimestrales, semestrales y anuales. El primer conjunto de niveles se basó en los cierres el 31 de diciembre. El nivel anual original permanece en juego. El nivel semanal cambia cada semana. El nivel mensual se modificó al final de cada mes, el último el 31 de julio. El nivel trimestral se modificó a fines de junio. Mi teoría es que nueve años de volatilidad entre cierres son suficientes para suponer que se tienen en cuenta todos los posibles eventos alcistas o bajistas para la acción. Para capturar la volatilidad del precio de las acciones, los inversores deberían comprar en la debilidad a un nivel de valor y reducir las tenencias en fortaleza a un riesgo nivel. Un pivote es un nivel de valor o nivel de riesgo que se violó dentro de su horizonte temporal. Los pivotes actúan como imanes que tienen una alta probabilidad de ser probados nuevamente antes de que expire su horizonte temporal.
Cómo usar 12x3x3 Lecturas estocásticas lentas semanales:
Mi elección de usar lecturas estocásticas lentas semanales de 12x3x3 se basó en probar de nuevo muchos métodos para leer el impulso del precio de las acciones con el objetivo de encontrar la combinación que resultó en la menor cantidad de señales falsas. Hice esto después de la caída del mercado de valores de 1987, por lo que he estado satisfecho con los resultados durante más de 30 años. La lectura estocástica cubre las últimas 12 semanas de máximos, mínimos y cierres para el stock. Hay un cálculo bruto de las diferencias entre el máximo más alto y el mínimo más bajo versus los cierres. Estos niveles se modifican a una lectura rápida y una lectura lenta y descubrí que la lectura lenta funcionó mejor. La lectura estocástica escala entre 00.00 y 100.00 con lecturas superiores a 80.00 consideradas sobrecompra y lecturas inferiores a 20.00 consideradas sobreventas. Recientemente noté que las acciones tienden a subir y bajar 10% a 20% y más poco después de que una lectura sube por encima de 90.00, por eso llamo que una "burbuja parabólica inflada" como una burbuja siempre aparece. También llamo una lectura por debajo de las 10.00 como "demasiado barata para ignorarla".
Divulgación: el autor no tiene posiciones en ninguna de las acciones mencionadas y no planea iniciar ninguna posición dentro de las próximas 72 horas.
