Comprender cómo comerciar con divisas requiere un conocimiento detallado sobre las economías y las situaciones políticas de los países individuales, la macroeconomía global y el impacto de la volatilidad en mercados específicos. Pero la verdad es que, por lo general, no es la economía o las finanzas globales las que hacen tropezar a los operadores de divisas por primera vez. En cambio, una falta básica de conocimiento sobre cómo utilizar el apalancamiento suele ser la raíz de las pérdidas comerciales.
Los datos divulgados por las principales casas de bolsa de divisas como parte de la Ley Dodd-Frank de Reforma de Wall Street y Protección al Consumidor indican que la mayoría de los clientes minoristas de divisas pierden dinero. El mal uso del apalancamiento a menudo se ve como la razón de estas pérdidas. Este artículo explica los riesgos de un alto apalancamiento en los mercados de divisas, describe formas de compensar los niveles de apalancamiento arriesgado y educa a los lectores sobre cómo elegir el nivel correcto de exposición para su comodidad.
Los riesgos del alto apalancamiento
El apalancamiento es un proceso en el que un inversor pide dinero prestado para invertir o comprar algo. En las operaciones de cambio, el capital generalmente se adquiere de un corredor. Si bien los operadores de Forex pueden tomar prestadas cantidades significativas de capital en los requisitos de margen inicial, pueden obtener aún más de las operaciones exitosas.
En el pasado, muchos corredores tenían la capacidad de ofrecer índices de apalancamiento significativos de hasta 400: 1. Esto significa que con solo un depósito de $ 250, un operador podría controlar aproximadamente $ 100, 000 en moneda en los mercados mundiales de divisas. Sin embargo, las regulaciones financieras en 2010 limitaron la proporción de apalancamiento que los corredores podrían ofrecer a los comerciantes con sede en los EE. UU. A 50: 1 (todavía una cantidad bastante grande). Esto significa que con el mismo depósito de $ 250, los operadores pueden controlar $ 12, 500 en moneda.
Entonces, ¿debería un nuevo operador de divisas seleccionar un bajo nivel de apalancamiento como 5: 1 o tirar los dados y aumentar la proporción hasta 50: 1? Antes de responder, es importante mirar ejemplos que muestran la cantidad de dinero que se puede ganar o perder con varios niveles de apalancamiento.
Ejemplo de uso del apalancamiento máximo
Imagine Trader A tiene una cuenta con $ 10, 000 en efectivo. Decide usar el apalancamiento 50: 1, lo que significa que puede negociar hasta $ 500, 000. En el mundo de forex, esto representa cinco lotes estándar. Hay tres tamaños comerciales básicos en forex: un lote estándar (100, 000 unidades de moneda de cotización), un mini lote (10, 000 unidades de la moneda base) y un micro lote (1, 000 unidades de moneda de cotización). Los movimientos se miden en pepitas. Cada movimiento de un pip en un lote estándar es un cambio de 10 unidades.
Debido a que el comerciante compró cinco lotes estándar, cada movimiento de un solo pepino costará $ 50 (cambio de $ 10 / lote estándar X 5 lotes estándar). Si la operación va en contra del inversor por 50 pips, el inversor perdería 50 pips X $ 50 = $ 2, 500. Esto es el 25% de la cuenta comercial total de $ 10, 000.
Ejemplo usando menos apalancamiento
Pasemos al operador B. En lugar de maximizar el apalancamiento a 50: 1, ella elige un apalancamiento más conservador de 5: 1. Si el comerciante B tiene una cuenta con $ 10, 000 en efectivo, podrá intercambiar $ 50, 000 en moneda. Cada mini lote costaría $ 10, 000. En un mini lote, cada pip es un cambio de $ 1. Como el comerciante B tiene 5 mini lotes, cada pip es un cambio de $ 5.
Si la inversión cae esa misma cantidad, en 50 pips, entonces el operador perdería 50 pips X $ 5 = $ 250. Esto es solo el 2.5% de la posición total.
Cómo elegir el nivel de apalancamiento correcto
Hay reglas ampliamente aceptadas que los inversores deben revisar antes de seleccionar un nivel de apalancamiento. Las tres reglas más fáciles de apalancamiento son:
- Mantenga bajos niveles de apalancamiento. Use paradas finales para reducir las desventajas y proteger el capital. Limite el capital al 1% al 2% del capital comercial total en cada posición tomada.
Los operadores de Forex deben elegir el nivel de apalancamiento que los haga más cómodos. Si es conservador y no le gusta correr muchos riesgos, o si todavía está aprendiendo a comerciar divisas, un nivel de apalancamiento más bajo como 5: 1 o 10: 1 podría ser más apropiado.
Las paradas finales o finales proporcionan a los inversores una forma confiable de reducir sus pérdidas cuando una operación va en la dirección equivocada. Mediante el uso de límites de detención, los inversores pueden asegurarse de que pueden continuar aprendiendo cómo comerciar divisas, pero limitar las pérdidas potenciales si un comercio falla. Estas paradas también son importantes porque ayudan a reducir la emoción del comercio y permiten a las personas alejarse de sus escritorios sin emoción.
La línea de fondo
La selección del nivel de apalancamiento de divisas correcto depende de la experiencia del operador, la tolerancia al riesgo y la comodidad al operar en los mercados mundiales de divisas. Los nuevos operadores deben familiarizarse con la terminología y permanecer conservadores a medida que aprenden a comerciar y construir experiencia. El uso de paradas finales, mantener posiciones pequeñas y limitar la cantidad de capital para cada posición es un buen comienzo para aprender la forma adecuada de gestionar el apalancamiento.
