Los analistas de mercado y los inversores a menudo consideran las acciones de plata como inversiones de bajo costo en metales preciosos, particularmente cuando buscan alivio de los mercados de acciones volátiles. La plata se beneficia de tener una amplia variedad de usos industriales (en odontología, contactos eléctricos, filtración de agua, paneles solares e instrumentos médicos) que complementan la demanda de plata en forma de joyas o como inversión.
Las compañías mineras de plata exitosas son aquellas que no solo tienen los recursos de plata más grandes o más prometedores, sino que también hacen el mejor trabajo para controlar los costos de producción. Las siguientes son cinco de las compañías mineras de plata mejor calificadas en la mejor posición para ver subir sus ingresos, ganancias y precios de acciones en caso de aumento de los precios de la plata.
Para llevar clave
- La plata es un metal precioso que es más asequible por onza que el oro. Además de la inversión como un producto básico, la plata también tiene varias aplicaciones industriales importantes. Invertir en compañías mineras de plata puede ser una forma inteligente de obtener exposición tanto al valor del metal como a su demanda en manufactura.
Wheaton Precious Metals Corp.
Wheaton Precious Metals Corp. (WPM), anteriormente Silver Wheaton Corp., tiene un modelo de negocio único que la ha convertido en una de las compañías de plata más exitosas. Como empresa de transmisión de plata, no se dedica directamente a la exploración y el desarrollo de minas de plata. Eso significa que invierte en la producción de otras compañías mineras de plata a través de acuerdos de compra a largo plazo que le permiten asegurar la producción futura de plata a precios ventajosos. Este modelo de negocios lo ha ayudado a convertirse en la compañía minera de plata con la mayor cantidad de reservas de plata probadas y probables en el mundo, con más de 200 millones de onzas de plata más que Fresnillo Plc.
Wheaton no está cargado con todos los costos generales asociados con la extracción de plata del suelo. El margen operativo de la compañía está cerca del 30%, y con 18 acuerdos de compra a largo plazo de plata a un precio tan bajo como $ 4.55 por onza, es probable que la compañía muestre excelentes márgenes de ganancias en los próximos años.
Las acciones de Wheaton se recuperaron de su mínimo de 2015 a $ 11.03 por acción y en 2019 se cotizaban por encima de $ 30 por acción. Con un máximo en 2011 cercano a los $ 47 por acción, la compañía tiene un enorme potencial alcista, a pesar de haber casi duplicado su valor durante el año pasado.
First Majestic Silver Corp.
First Majestic Silver Corp. (AG) se dedica a la exploración, desarrollo y producción de plata, y también a la adquisición de minas de plata existentes. La compañía es de tamaño mediano, con una capitalización de mercado de $ 2 mil millones, en comparación con la capitalización de mercado de Wheaton de $ 12, 3 mil millones. Sin embargo, First Majestic tiene excelentes perspectivas de crecimiento. A diciembre de 2017, poseía y operaba seis minas y la producción anual de plata pura de la compañía había crecido rápidamente desde 2006, aumentando de aproximadamente 2 millones de onzas a aproximadamente 12 millones de onzas a partir de 2018.
Precisamente porque es una de las compañías mineras de plata más pequeñas, las acciones de First Majestic fueron duramente afectadas por la caída de los precios de la plata en 2017 y 2018. Desde que alcanzó un máximo en 2011 cercano a $ 25 por acción, las acciones de la compañía cayeron a un mínimo de $ 2.66 por compartir. Sin embargo, gracias a un rebote en 2019, la acción ahora se ubica en $ 9.40 por acción. Un historial de 10 años de crecimiento de la producción y deuda a largo plazo prácticamente inexistente defiende a First Majestic como una perspectiva de inversión de crecimiento de primer nivel entre los mineros de plata.
Pan American Silver Corp.
Pan American Silver Corp. (PAAS) se dedica a la exploración, desarrollo y producción de propiedades mineras de plata en todo México y Sudamérica. Aunque mantiene un enfoque exclusivo en la producción de plata, también vende el oro, el cobre y el zinc que descubre en el camino. La compañía es el sexto productor mundial de plata y posee la cuarta mayor reserva de plata.
Basado en una serie de proyectos de crecimiento orgánico, Pan American espera continuar impulsando la producción mucho más allá de 2019. La compañía redujo sus costos en efectivo en aproximadamente un 28% en 2017 respecto al año anterior. Las acciones de la compañía se han recuperado de un mínimo en 2015 de $ 5.85 por acción y se cotizan cerca de $ 16.00 por acción, a partir de septiembre de 2019. El valor en libros de la compañía es de $ 11.50 por acción.
Las monedas American Silver Eagle se han convertido en una de las inversiones en metales preciosos más populares desde el cambio de siglo.
Endeavour Silver Corp.
Endeavour Silver Corp. (EXK) es un minero que, como First Majestic, tiene potencial como stock de crecimiento. Con sede en Canadá, la compañía adquiere, explora, desarrolla y produce propiedades mineras de plata y oro ubicadas en Chile y México. Se proyecta que dos programas de expansión en las minas en operación catapulten a la compañía a la lista de los principales productores mundiales de plata en el futuro.
Las principales ventajas para Endeavour Silver incluyen un fuerte potencial de crecimiento orgánico para sus proyectos mineros primarios, el grado extremadamente alto de su producción de plata y un potencial de crecimiento sustancial para varios de sus proyectos mineros actuales. Endeavour tiene solo $ 3 millones en deuda total e ingresos de $ 33 millones. Actualmente se cotiza a aproximadamente $ 2.35 por acción con una relación precio / libro de 2.60. Tiene una capitalización relativamente pequeña de $ 340 millones.
Hecla Mining
Hecla Mining Company (NYSE: HL) es la empresa minera de plata y oro más antigua de Norteamérica, establecida en 1891 en Coeur d'Alene, Idaho. Se clasifica como una de las principales compañías mineras de plata de bajo costo en los Estados Unidos.
La compañía tiene minas de plata en Idaho y Alaska y se está convirtiendo rápidamente en un importante productor de oro gracias a su operación minera en Quebec. Hecla Mining tiene proyectos prometedores de exploración y desarrollo en cinco operaciones mineras adicionales de oro y plata en los Estados Unidos, Canadá y México. La compañía ocupa el séptimo lugar en las reservas mundiales de plata con poco menos de 200 millones de onzas. Su producción de plata en 2017 fue de 12.5 millones de onzas.
La base sólidamente establecida de la compañía, el flujo de ingresos diversificado y los prometedores proyectos de desarrollo actuales han proporcionado un entorno sólido para el cambio en los últimos años. Sin embargo, la acción ha tenido un rendimiento inferior al de sus pares y cayó a mínimos de $ 1.21 en 2019. Ahora cotiza $ 1.84 por acción.
