Es posible que haya oído hablar del mercado monetario. En esta parte del mercado financiero, los inversores negocian activos que generalmente tienen un riesgo bajo, son altamente líquidos y maduran en un corto período de tiempo, generalmente dentro de un año. Este mercado es un gran lugar para invertir si está buscando un lugar para almacenar su efectivo por un corto período de tiempo, pero es posible que deba retirarlos en caso de emergencia. También puede usar este tipo de cuenta para retener fondos en momentos de volatilidad del mercado. No importa por qué mantenga efectivo en una cuenta del mercado monetario o en un fondo mutuo del mercado monetario, es importante comprender cómo se determina la tasa de interés pagada en la cuenta.
Para llevar clave
- Debido a que el mercado monetario depende de activos altamente líquidos, estas inversiones son bastante seguras y conllevan un bajo riesgo. Estas inversiones también se caracterizan por una tasa de interés bastante baja en comparación con otras inversiones. El interés generalmente se calcula a diario para las cuentas del mercado monetario y se paga al final de cada mes directamente en la cuenta. Los fondos mutuos del mercado monetario están sujetos para bajar las tasas de interés debido a los activos subyacentes, y porque dependen de las tasas de interés de mercado aplicables.
Cuentas del mercado monetario
Puede reservar fondos en una cuenta de depósito con un banco o cooperativa de crédito conocida como cuenta del mercado monetario. Algunos bancos también llaman a estas cuentas de depósito del mercado monetario. Aunque algunos pueden comparar esto con una cuenta de ahorro convencional, una cuenta de depósito del mercado monetario tiene algunas diferencias clave.
Algunas cuentas pueden permitir a los inversores emitir cheques o realizar transacciones con una tarjeta de débito. Pero debido a que estas cuentas están destinadas a mantener ahorros, el número de transacciones está limitado por las pautas federales a seis por mes. Los débitos adicionales generalmente incurren en una tarifa. Las cuentas del mercado monetario también pueden incluir requisitos de saldo mínimo. Si no se alcanza este saldo, el titular de la cuenta está sujeto a un cargo de mantenimiento.
Fondos de inversión del mercado monetario
Similar a una cuenta del mercado monetario, un fondo mutuo del mercado monetario proporciona un entorno de riesgo relativamente bajo para fondos líquidos equivalentes a efectivo. Los fondos mutuos del mercado monetario son como los fondos mutuos en el sentido de que los inversores compran y venden acciones o unidades de un fondo ofrecido por una empresa de inversión. A diferencia de las cuentas del mercado monetario, estos fondos no están asegurados por la Federal Deposit Insurance Corporation (FDIC). En cambio, están sujetos a las regulaciones establecidas por la Comisión de Bolsa y Valores (SEC).
Los fondos mutuos del mercado monetario invierten en los mismos valores a corto plazo que los bancos que ofrecen cuentas de depósito, que pueden incluir papeles comerciales, valores del Tesoro, bonos municipales y otros valores de deuda de alta calificación con una fecha de vencimiento de menos de un año.
Tasas de interés del mercado monetario
Debido a que el mercado monetario depende de activos altamente líquidos, estas inversiones son bastante seguras y conllevan un bajo riesgo. Eso significa que también se caracterizan con una tasa de interés bastante baja en comparación con otras inversiones.
Debido a que los activos subyacentes en las inversiones del mercado monetario tienen un riesgo bastante bajo, el interés que pagan también tiende a ser bajo.
Tasas de cuenta de mercado monetario
Las instituciones financieras tienen menos restricciones sobre cómo pueden invertir los fondos depositados en cuentas de ahorro. Estas tasas son mucho más bajas porque el dinero se presta a otros consumidores en forma de préstamos y tarjetas de crédito, que son inversiones mucho más riesgosas.
Las cuentas del mercado monetario, por otro lado, funcionan de manera un poco diferente. Los bancos invierten fondos depositados en valores a corto plazo, incluidos certificados de depósito (CD), bonos municipales y pagarés del Tesoro (T-notes). Esto generalmente proporciona a los inversores tasas de interés más altas que las cuentas de ahorro tradicionales. Los intereses generalmente se calculan a diario y se pagan al final de cada mes directamente en la cuenta.
Tasas de fondos del mercado monetario
A diferencia de otros fondos mutuos, los fondos mutuos del mercado monetario están sujetos a tasas de interés más bajas debido a los activos subyacentes. Estos, como se señaló anteriormente, tienen fechas de vencimiento mucho más cortas y un riesgo mucho menor. Los rendimientos de estos instrumentos dependen de las tasas de interés del mercado aplicables y, por lo tanto, los rendimientos generales de los fondos del mercado monetario también dependen de las tasas de interés. Por lo tanto, cuanto menor sea la tasa establecida por la Fed, menor será la tasa que un fondo del mercado monetario paga a sus inversores.
La línea de fondo
Aunque la tasa de interés pagada en una cuenta del mercado monetario puede no ser alta en relación con otras opciones de inversión, tanto las cuentas de depósito del mercado monetario como los fondos mutuos del mercado monetario pueden proporcionar más intereses que una cuenta de ahorro convencional debido a los valores subyacentes administrados por el banco o la mutual empresa de fondos.
