Los ETF de renta variable de mercados emergentes ofrecen una categoría atractiva para inversores en crecimiento o inversores que buscan expandir sus horizontes de inversión con la incorporación de inversiones internacionales. La categoría es uno de los tres grandes grupos geográficos que divide las inversiones en todo el mundo. El universo de renta variable de los mercados emergentes generalmente incluye acciones de mercados emergentes de 25 de los países con mercados emergentes del mundo. Estos países reportan mayores riesgos y rendimientos potenciales que los mercados desarrollados, pero menores riesgos en comparación con los mercados fronterizos.
La inversión en acciones de mercados emergentes a menudo se caracteriza por índices pasivos como el índice MSCI Emerging Markets y el índice S&P Emerging Markets Broad Market, que son utilizados por las compañías de fondos para los fondos de replicación de índices que proporcionan una amplia exposición al mercado. Sin embargo, con 25 países, esta categoría crea un amplio universo para los inversores y cada país ofrece sus propias ventajas.
Para los inversores que buscan agregar mercados emergentes a su cartera, los ETF pueden ser una gran alternativa a la selección de valores individuales. A continuación, ofrecemos cuatro de los principales fondos para inversores que buscan exposición a las mejores inversiones que la categoría tiene para ofrecer. Los fondos se eligieron en función del rendimiento total de un año hasta el 18 de octubre de 2018.
Direxion Daily MSCI Emerging Markets Bear 3X Shares (EDZ)
- Emisor: Direxion Activos bajo administración (AUM): $ 97.6 millones Desempeño a 1 año: 20.17% Relación de gastos: 1.12% Precio: $ 65.07
El ETF de Direxion Daily MSCI Emerging Markets Bear 3X Shares (EDZ) es el inverso de su contraparte del ETF Direxion Daily Emerging Markets Bull 3X. Direxion es un líder de mercado en ETF apalancados y EDZ ofrece una opción para los inversores que buscan ir a mercados emergentes cortos. EDZ adopta la posición bajista en los mercados emergentes, lo que permite a los inversores lograr tres veces el rendimiento del cortocircuito de los valores subyacentes en el índice MSCI Emerging Markets con apalancamiento. Los inversores deben tener en cuenta que la inversión apalancada puede agregar riesgos adicionales. Este fondo también busca retornos diarios que pueden ser óptimos para los operadores a corto plazo y solo promete tres veces los retornos de acortar los valores subyacentes por un solo día.
El Fondo busca tres veces el rendimiento del lado corto del índice MSCI Emerging Markets. Por lo tanto, utiliza una estrategia de replicación de índice corta junto con la inversión apalancada para lograr los resultados específicos. Para el período de un año hasta el 18 de octubre de 2018, EDZ tiene el mejor desempeño en la categoría ETF de mercados emergentes con un rendimiento total de 20.17%.
ProShares UltraShort MSCI Emerging Markets (EEV)
- Emisor: ProSharesAUM: $ 27.4 millones Rendimiento a 1 año: 15.28% Ratio de gastos: 0.95% Precio: $ 54.26
El ETF de ProShares UltraShort MSCI Emerging Markets (EEV) es un ETF que ofrece 2 veces el rendimiento del lado corto del índice MSCI Emerging Markets. ProShares es otro líder del mercado en ETF apalancados. Proporciona una variedad de opciones largas y cortas en una amplia gama de índices de mercado.
EEV tiene un rendimiento de un año del 15, 28%. Utiliza una estrategia de replicación de índice corta con apalancamiento para obtener rendimientos que coincidan con el índice MSCI Emerging Markets (-200%).
ProShares Short MSCI Emerging Markets (EUM)
- Emisor: ProShares Activos bajo administración: $ 253.1 millones Desempeño a 1 año: 9.87% Relación de gastos: 0.95% Precio: $ 20.84
En línea con el rendimiento superior del lado corto en los mercados emergentes durante el último año, este fondo apalancado del lado corto de ProShares también encabeza la lista de rendimiento. Utiliza una estrategia corta estándar que también implica la replicación. El ETF busca igualar los retornos inversos del índice MSCI Emerging Markets (-100%).
De los ETF de corto plazo de los mercados emergentes, es uno de los más populares en términos de AUM con $ 253.1 millones en activos invertidos. EUM ofrece el menor riesgo de ETF de mercados emergentes cortos. En general, se puede considerar una de las inversiones más seguras para los inversores que buscan obtener ganancias en una recesión en la renta variable de los mercados emergentes.
Legg Mason Mercados emergentes ETF de baja volatilidad y alto dividendo (LVHE)
- Emisor: Legg Mason Activos bajo administración: $ 6.3 millones Desempeño a 1 año: 5.22% Ratio de gastos: 0.51% Precio: $ 26.46
El ETF Legg Mason Emerging Markets Low Volatility High Dividend ETF (LVHE) es el cuarto mejor clasificado con un rendimiento total de un año. El ETF tiene un rendimiento de un año del 5, 22%. Este ETF saca a la luz el fuerte desempeño de las acciones de baja volatilidad y altos dividendos en tiempos de desempeño descendente de las acciones de los mercados emergentes. En todo el mundo, la baja volatilidad, las acciones con altos dividendos generalmente se consideran algunas de las mejores inversiones de valor a largo plazo del mercado. Por lo tanto, el rendimiento superior muestra que este bolsillo del mercado se mantiene firme a medida que se liquidan las acciones de los mercados emergentes.
LVHE cotiza a aproximadamente $ 27. Tiene una relación de gastos anual baja de 51 puntos básicos. El ETF busca rastrear las tenencias y el retorno del índice QS Emerging Markets Low Volatility High Dividend. El Índice fue creado y está patrocinado por QS Investors, LLC. Las principales participaciones en el Índice y el ETF correspondiente incluyen: Walmart De México 2.96%, China Mobile Ltd 2.80%, Public Bank 2.79% y Emirates Telecom Group 2.75%.
La línea de fondo
Los rendimientos en los mercados emergentes durante el año pasado se obtuvieron a corto plazo, pero la baja volatilidad y las altas existencias de dividendos también han sido positivas. Los cuatro fondos aquí representan los principales rendimientos totales de un año, incluidos los dividendos con rendimientos que caen sustancialmente después de LVHE.
En los mercados emergentes, la disminución de las acciones chinas ha tenido un gran impacto en los rendimientos de un año para la categoría de mercados emergentes en general. A partir de octubre de 2018, el índice de Shanghái líder de China tiene un rendimiento anual de -24%. Las acciones se han visto afectadas por la guerra comercial global y varias dinámicas cambiantes en el país. Los inversores interesados en los mercados emergentes deben vigilar a China, ya que su desempeño junto con los otros países BRIC líderes (Brasil, Rusia, India y China) a menudo puede ser una guía para la dirección de la categoría.
