¿Qué es la prueba de acumulación de valor en efectivo?
La prueba de acumulación de valor en efectivo (CVAT) es una prueba para determinar si un producto financiero puede ser gravado como un contrato de seguro en lugar de una inversión. La prueba de acumulación de valor en efectivo se utiliza para asegurarse de que el valor en efectivo de la póliza de seguro no exceda el valor presente de todos los pagos de primas futuros en la póliza.
Comprensión de la Prueba de acumulación de valor en efectivo (CVAT)
Poder pasar la prueba de acumulación de valor en efectivo (CVAT) es increíblemente importante para un asegurado y para la aseguradora. Si un producto de seguro no pasa, ya no se considera un producto de seguro y, por lo tanto, se grava como una inversión. Las pólizas de seguro pueden aumentar su valor con base en impuestos diferidos, y los beneficios por fallecimiento están exentos del impuesto sobre la renta. La mayoría de las otras inversiones se gravan como ingresos ordinarios, lo que significa que no pasar la prueba conducirá a una tasa impositiva más alta.
El método CVAT se utiliza cuando el titular de la póliza no desea limitarse a la cantidad de primas que podrá pagar en la póliza y desea maximizar el beneficio por fallecimiento que se puede recibir. Alternativamente, este método puede usarse cuando el titular de la póliza planea acumular una gran suma en la póliza por adelantado, pero quiere limitar el beneficio por muerte inicial.
Además del CVAT, una aseguradora tiene la opción de diseñar una póliza para que pase la prueba premium de la guía o GPT. El GPT limita las primas que paga un titular de póliza en relación con el beneficio por fallecimiento, a diferencia del CVAT, que limita el valor en efectivo en relación con el beneficio por fallecimiento.
La diferencia básica entre estas dos pruebas es que CVAT limita el valor en efectivo en relación con el beneficio por fallecimiento, mientras que GPT limita las primas pagadas en relación con el beneficio por fallecimiento. Si una póliza de seguro falla en cualquiera de estas pruebas, entonces no se considera una póliza de seguro de vida y se eliminan todos los beneficios del impuesto sobre la renta.
El asegurador debe indicar qué prueba se usará en la fecha de emisión, y una vez que se emite la póliza, el asegurador no puede decidir usar la otra opción de prueba. La elección de la prueba puede determinar cuáles serán las primas de la póliza, el valor en efectivo y los beneficios.
Cómo funciona la Prueba de acumulación de valor en efectivo (CVAT)
Según una prueba CVAT, el valor de rescate en efectivo de una póliza de seguro de vida nunca puede exceder la prima única neta que se requeriría para comprar esos mismos beneficios futuros. Aquí hay un ejemplo: si una póliza de por vida de $ 150, 000 tiene un valor en efectivo de $ 15, 000 para un hombre de 40 años, para ser elegible bajo esta prueba, la prima única neta para esta cantidad de cobertura a la edad del hombre debe ser de al menos $ 15, 000. Si la prima única es menor que el valor de rescate en efectivo, la póliza no pasará el CVAT y no calificará como seguro de vida.
