¿Qué es el reaseguro de catástrofes?
El reaseguro de catástrofes es adquirido por una compañía de seguros para reducir su exposición a los riesgos financieros asociados con la ocurrencia de un evento catastrófico. El reaseguro de catástrofes permite al asegurador cambiar parte o la totalidad del riesgo asociado con las pólizas que suscribe a cambio de una parte de las primas que recibe de los asegurados.
DESMONTAJE Reaseguro de catástrofes
Las catástrofes son eventos extremadamente raros, por lo que comprar un reaseguro de catástrofes suele ser una decisión cuidadosamente considerada por una compañía de seguros. Es muy poco probable que ocurran catástrofes con frecuencia, pero cuando lo hacen, la cantidad de daños que causan puede ser alucinante. Sin reaseguro, las reclamaciones hechas después de una catástrofe provendrían del flujo de efectivo operativo de la aseguradora, del financiamiento de la deuda o de la liquidación de activos. Las aseguradoras tienen que equilibrar estar preparados para un evento de baja probabilidad y asumir primas de la emisión de pólizas que pueden dar lugar a reclamaciones.
Las aseguradoras utilizan el reaseguro de catástrofes para reducir el riesgo que asumen al suscribir nuevas pólizas. Debido a que las reaseguradoras exigirán una parte de las primas a cambio de asumir el riesgo, las aseguradoras deben equilibrar la frecuencia con la que usan el reaseguro con el beneficio que reciben por experimentar una reducción en el riesgo. Las aseguradoras identifican cuánto riesgo de catástrofe están dispuestos a asumir a través de sus actividades de suscripción y determinan qué tan expuestas están a las catástrofes de las políticas que crean.
Los precios de reaseguro por catástrofe pueden ser altos porque el precio se basa en la exposición más que en la experiencia. Esto significa que los reaseguradores no usan un período de experiencia prolongado cuando desarrollan modelos de precios, y en su lugar usan modelos de exposiciones al riesgo de eventos actuales o eventos que pueden anticiparse. Por ejemplo, los reaseguradores observan cómo el aumento de los niveles oceánicos y el calentamiento global podrían aumentar la probabilidad de futuros huracanes en lugar de observar cuántos huracanes ocurrieron históricamente.
La relación entre las primas de seguro contra catástrofes y las pérdidas que una aseguradora puede esperar de una catástrofe puede ser alta. Esto puede alejar a las compañías de seguros de la compra de reaseguros contra grandes eventos de catástrofe y hacia la compra de reaseguros para eventos más pequeños.
Primas de reaseguro de catástrofes y modelado predictivo
Los modelos modernos de catástrofes aprovechan los conocimientos científicos y de ingeniería más recientes, emplean una gran potencia de cómputo posible gracias a los recientes avances de TI y con frecuencia se configuran mediante nuevos eventos de catástrofes. Los modelos de catástrofe pueden analizar los riesgos a nivel de ubicación y luego generar los resultados a nivel de ubicación hasta un nivel de cartera. Esto difiere del enfoque de la curva de exposición, que se basa en exposiciones agregadas.
