¿Qué son las tenencias principales?
Las participaciones principales son las inversiones centrales de una cartera a largo plazo. Al construir su cartera, es esencial que las participaciones principales tengan un historial de servicio confiable y retornos consistentes.
Una estrategia común que utilizan los inversores es mantener un activo que rastrea el mercado general durante un horizonte de tiempo extendido, como un fondo índice S&P 500. Luego aumentarán ese activo con acciones específicas o fondos cotizados (ETF) para crear oportunidades para obtener mejores retornos ajustados al riesgo.
Estas inversiones secundarias se denominan participaciones satelitales o no básicas. Se centran en acciones de crecimiento o sectores específicos del mercado que están a punto de superar. Una vez que un inversor ha construido una sólida cartera principal para su cartera de inversiones, tiene más flexibilidad para asumir riesgos en otras áreas de su cartera.
Para llevar clave
- Las tenencias principales son las inversiones centrales de una cartera a largo plazo, por lo que es esencial que tengan un historial de servicio confiable y retornos consistentes. de las explotaciones principales. Las explotaciones centrales no constituyen la totalidad de una cartera; Por lo general, se llevan a cabo junto con inversiones secundarias que se dirigen a un sector específico o grupo industrial.
Cómo funciona Core Holdings
Las participaciones básicas en una cartera bien diversificada tienden a superar a una cartera que consiste completamente en acciones de crecimiento. Una cartera con participaciones básicas que sean consistentes y confiables se beneficiará de un crecimiento estable en sectores más seguros de la economía, al tiempo que aprovecha las oportunidades de crecimiento en sus inversiones no básicas.
Cuando crea una cartera a largo plazo con participaciones principales, también es más fácil de controlar y reequilibrar porque solo contiene unas pocas inversiones. Además, con este tipo de estrategia, los inversores pueden esperar menos volatilidad y reducciones que en una cartera administrada activamente. Esto puede ayudar a limitar los efectos negativos de los impuestos y las comisiones comerciales en las devoluciones.
Inversiones típicas de Holding Core
Las participaciones principales a menudo consisten en fondos indexados como el Dow 30 y el S&P 500. También hay algunas acciones individuales que pueden anclar el rendimiento a largo plazo de una cartera. Por ejemplo, Apple (AAPL), Amazon (AMZN) y Google (GOOGL) han tenido un buen desempeño durante la última década y deberían seguir siendo competitivos en los próximos años.
Otros atributos de Core Holdings
Las tenencias básicas son críticas para el desempeño a largo plazo de la cartera de un inversor. Por lo tanto, los activos que componen el componente de tenencia central de una cartera deben exhibir ciertas características. La compañía debe tener un historial de redistribución de ganancias en exceso a los accionistas a través de recompras o pagos de dividendos. La compañía debería registrar un crecimiento de ganancias constante cada trimestre que pasa. La compañía también puede tener una alta participación en el mercado, un fuerte reconocimiento de marca y buscar oportunidades de crecimiento futuro. Por ejemplo, pueden tener planes para introducir nuevos productos en el mercado o expandir su mercado. Estas decisiones a menudo conducen a un mayor potencial de crecimiento y una mayor rentabilidad de las acciones.
