Préstamos de HUD vs. FHA: una descripción general
Es posible que haya escuchado que los préstamos del gobierno están disponibles para los posibles propietarios que tienen problemas de crédito y / o un historial de quiebras o ejecuciones hipotecarias. En realidad, sin embargo, no es tan simple.
El gobierno federal tiene una multitud de programas que apoyan una variedad de necesidades para los estadounidenses. Con el interés de promover la propiedad de la vivienda, especialmente para los estadounidenses de bajos ingresos, puede estar dispuesto a garantizarle una hipoteca a través de uno de sus programas de vivienda si tiene un crédito menos que óptimo. En otras palabras, el gobierno puede prometerle al prestamista que pagará el préstamo si usted no lo hace.
El gobierno federal tiene varias agencias que analizan la vivienda en Estados Unidos y facilitan el apoyo de préstamos hipotecarios para los estadounidenses. Algunas de las agencias más conocidas incluyen el Departamento de Vivienda y Desarrollo Urbano de los EE. UU. (HUD), la Administración Federal de Vivienda (FHA), la Agencia Federal de Financiación de la Vivienda, el Sistema Federal de Préstamos para Viviendas y también las empresas patrocinadas por el gobierno Freddie Mac y Fannie Mae.
En 1965, la FHA se convirtió en parte del Departamento de Vivienda y Desarrollo Urbano de EE. UU. Aquí veremos los roles de estas dos agencias y sus opciones de préstamos hipotecarios.
Para llevar clave
- La FHA es parte del Departamento de Vivienda y Desarrollo Urbano de los EE. UU. El HUD en sí no otorga garantías de préstamos para viviendas individuales a menos que sea un nativo americano. Es únicamente la FHA la que asegura las hipotecas para los compradores de viviendas unifamiliares.
HUD
El Departamento de Vivienda y Desarrollo Urbano apoya principalmente el desarrollo comunitario y la propiedad de vivienda a través de varias iniciativas. Si bien HUD otorga algunas garantías de préstamos por su cuenta, se centra principalmente en unidades multifamiliares, no en viviendas individuales (con la excepción de las garantías de préstamos de la Sección 184 de HUD, que están disponibles solo para los nativos americanos que compran viviendas u otros bienes inmuebles). Por lo tanto, es la FHA la que los compradores de viviendas unifamiliares deben buscar para obtener apoyo individual.
FHA
La Administración Federal de Vivienda (FHA) es una aseguradora pública de hipotecas del gobierno. Opera desde su propio ingreso autogenerado. Como tal, es una de las únicas agencias gubernamentales que es completamente autosuficiente sin depender de la financiación de los contribuyentes.
La mayoría de las hipotecas con un pago inicial de menos del 20% requerirán algún tipo de seguro hipotecario que incluya primas de seguro que protejan contra el incumplimiento. La FHA es una aseguradora hipotecaria federal que se enfoca principalmente en seguros para hogares unifamiliares de bajos ingresos. Debido a su posición y enfoque en el mercado, tiene requisitos muy específicos para los préstamos que asegurará.
Calificando para un Préstamo FHA
Para obtener un préstamo hipotecario de la FHA, el prestatario debe recurrir a un prestamista aprobado por la FHA, generalmente un banco. La calidad crediticia de un préstamo de la FHA es inferior a la de los préstamos hipotecarios estándar.
Los prestatarios no necesitan un historial crediticio perfecto. Las personas que han pasado por bancarrota o ejecución hipotecaria son elegibles para un préstamo de la FHA, dependiendo de cuánto tiempo haya pasado y si se ha restablecido un buen crédito. Los estadounidenses pueden ser elegibles para un préstamo de la FHA con un puntaje de crédito mínimo de 500. Los pagos iniciales también pueden ser tan bajos como 3.5%.
- Puntaje de crédito de 500 a 579: elegible para el pago inicial del 10% Puntaje de crédito de al menos 580: elegible para el pago inicial del 3.5%
Otros requisitos para un préstamo de la FHA incluyen:
- Deuda a ingresos de menos del 43% La casa debe ser la residencia principal del prestatario Los mañana deben mostrar prueba de empleo e ingresos
Todos los prestatarios de la FHA deben pagar una prima de seguro hipotecario (MIP) a la FHA. El MIP requiere un pago por adelantado, así como un pago anual. El PMI anual para préstamos con plazos de menos de 15 años oscila entre el 0, 45% y el 0, 95% del capital. Para plazos de préstamo superiores a 15 años, el PMI anual oscila entre 0, 80% y 1, 05%.
En general, los prestatarios encontrarán que un préstamo de la FHA es mucho más fácil de obtener que un préstamo hipotecario estándar. Los préstamos hipotecarios estándar generalmente tienen los siguientes términos:
- Pago inicial que oscila entre el 3% y el 20% Puntaje de crédito mínimo de 620 Seguro hipotecario privado del 0.5% al 1% del principal del préstamo anualmente para préstamos con pagos iniciales inferiores al 20% Relaciones de deuda a ingresos que van del 40% al 50%
En primer plano, un préstamo de la FHA puede ofrecer varias ventajas sobre un préstamo estándar. Si bien la aprobación es más fácil y las tasas de interés son generalmente razonables, el MIP inicial y los pagos anuales requeridos de MIP durante toda la vida del préstamo de la FHA pueden hacer que su tasa de costo total sea más alta que un préstamo hipotecario estándar. Es por eso que algunos beneficiarios de la garantía de préstamos de la FHA luego buscan refinanciar sus propiedades con un préstamo bancario convencional una vez que su historial crediticio ha mejorado.
Otras consideraciones de préstamos de la FHA
Los términos de los préstamos asegurados por la FHA se determinan en función de montos de préstamos mayores o menores de $ 625, 500. Muchos desarrollos de condominios no están aprobados por la FHA, por lo que algunas opciones de vivienda menos costosas están fuera de la mesa. Los préstamos de la FHA requieren que la casa cumpla con una lista de verificación de condiciones y que también sea evaluada por un tasador aprobado por la FHA. Los préstamos de la FHA pueden ser una opción para casas prefabricadas.
Otra ventaja de los préstamos de la FHA es que pueden ser asumibles, lo que significa que quien compre su propiedad puede hacerse cargo de usted, mientras que las hipotecas convencionales generalmente no lo son. El comprador tiene que cumplir con los términos de la FHA. Una vez aprobados, asumen todas las obligaciones de la hipoteca con la venta de la propiedad, liberando al vendedor de toda responsabilidad.
Préstamo hipotecario
Los préstamos garantizados por la FHA son parte del mandato de HUD de alentar la propiedad de la vivienda (HUD en sí mismo no otorga garantías de préstamos para viviendas individuales, a menos que sea un nativo americano). Si tiene un crédito razonablemente bueno pero le faltan fondos para el pago inicial, un préstamo asegurado por la FHA puede ayudarlo a convertirse en propietario. Otras opciones de préstamos hipotecarios patrocinados por el gobierno también pueden estar disponibles a través de la Agencia Federal de Financiación de la Vivienda, el Sistema Federal de Préstamos para Viviendas, Freddie Mac y Fannie Mae, por lo que también puede ser importante investigar todas las opciones.
Al analizar cualquier tipo de préstamo hipotecario, cada prestatario debe considerar todos los costos involucrados. Un préstamo hipotecario vendrá con intereses que se pagarán con el tiempo, pero ese no es el único costo. Todos los tipos de préstamos hipotecarios tienen una variedad de tarifas diferentes que pueden exigirse por adelantado o agregarse a los pagos del préstamo. El seguro hipotecario también es importante de entender en cualquier préstamo hipotecario, ya que a menudo se requiere y puede ser un costo significativo que se suma al reembolso del préstamo. Tenga en cuenta que los pagos hipotecarios y el seguro hipotecario de cualquier tipo de préstamo pueden ofrecer algunas exenciones fiscales, pero la mayoría implica una deducción fiscal detallada.
