Una de las funciones principales de un banco de inversión es operar como intermediario entre empresas que desean recaudar dinero mediante la emisión de valores e inversores individuales o institucionales que estén dispuestos a proporcionar dinero a cambio de valores. Los banqueros de inversión manejan todos los aspectos de estas transacciones.
¿Qué hace un banquero de inversión?
Los banqueros de inversión aconsejan a las compañías sobre qué tipo de valores emitir, como acciones o bonos, y cómo, cuándo y a qué precio emitirlos. También manejan la colocación de los valores con los inversores, un proceso conocido como suscripción. Además de trabajar con empresas privadas y que cotizan en bolsa, los banqueros de inversión también suscriben bonos municipales y otros tipos de títulos de deuda.
Más allá de las actividades financieras de la compañía, los banqueros de inversión también manejan una variedad de otras transacciones financieras complejas. Por ejemplo, un banquero de inversión puede ayudar a facilitar la fusión y adquisición de una empresa (M&A) al proporcionar asesoramiento y otros servicios relacionados a las partes involucradas a cada lado de una posible transacción. Pueden ayudar a un cliente de M&A con la valoración de la empresa, la formación de estrategias y la negociación de acuerdos. Los banqueros de inversión también pueden participar en la financiación del acuerdo final si requiere la emisión de nuevas deudas o acciones.
Para llevar clave
- Los bancos de inversión facilitan acuerdos entre compañías que desean recaudar dinero mediante la emisión de valores e inversores que están dispuestos a pagar a cambio de valores. Los banqueros de inversión manejan los problemas de financiación, incluida la ayuda a una corporación a elegir qué tipo de valores emitir, o colocar esos valores con los inversores, también conocido como suscripción. Los banqueros de inversión también ayudan a completar las fusiones y adquisiciones, incluidas la valoración de empresas, la elaboración de estrategias y la finalización de acuerdos.
¿Qué es una trayectoria profesional típica?
Muchos banqueros de inversión comienzan en la industria participando en pasantías con bancos de inversión durante el tiempo en que son estudiantes universitarios. Aunque no se requiere una pasantía para ingresar al campo, es una excelente manera de comenzar.
Después de graduarse con una licenciatura, es posible comenzar a trabajar en el campo como analista de banca de inversión que realiza investigaciones y produce informes analíticos para más miembros del personal superior. Trabajar como analista financiero en una empresa de gestión patrimonial, un banco, un fondo de cobertura u otra organización financiera también es una buena manera de comenzar a desarrollar experiencia.
Por lo general, con varios años de experiencia y un sólido historial de buen desempeño, un analista a menudo puede pasar a un puesto de nivel junior como banquero de inversión asociado. Este puesto también puede estar disponible para un candidato altamente calificado con una maestría y un currículum sólido pero poca experiencia en banca de inversión.
La mayoría de las nuevas contrataciones reciben capacitación sustancial en el trabajo que puede durar hasta dos meses. Los banqueros de inversión junior finalmente participan en la mayoría de los aspectos de la banca de inversión, incluida la planificación, estructuración y ejecución de grandes transacciones financieras. Con un buen desempeño, los banqueros junior pueden pasar a puestos superiores supervisando las transacciones de principio a fin.
¿Qué tipo de educación es más común?
Una licenciatura es la calificación educativa mínima requerida para trabajar como banquero de inversión. Los puestos de analista de nivel de entrada en el campo generalmente están abiertos a los graduados de licenciatura, y es posible pasar a un papel de banquero senior sin una maestría en muchos bancos de inversión. Sin embargo, una maestría es muy común entre el personal de nivel medio y superior en esta industria, ya que ayuda a allanar el camino para el avance profesional. En algunos bancos de inversión, se requiere un título de maestría para ingresar a la carrera profesional de banquero de inversión.
Goldman Sachs, JPMorgan Chase, Barclays, Bank of America Corporation y Morgan Stanley son los cinco bancos de inversión más grandes del mundo.
La mayoría de los bancos de inversión prefieren títulos en finanzas, contabilidad, administración de empresas y otras disciplinas comerciales. Las asignaturas de pregrado son menos influyentes en el proceso de contratación si un candidato tiene una maestría en administración de empresas, finanzas u otra asignatura altamente relevante. Se recomienda encarecidamente el trabajo de curso en finanzas, economía y matemáticas.
¿Qué certificaciones se requieren?
Raramente se requieren certificaciones profesionales para iniciarse en la banca de inversión o para avanzar a puestos de alto nivel. Dicho esto, la designación de Chartered Financial Analyst (CFA), otorgada por el CFA Institute, puede proporcionar una ventaja en el mercado laboral. Esta designación profesional generalmente se considera la certificación más importante para los profesionales que trabajan en el campo de la inversión. Está disponible para analistas de inversiones y otros tipos de analistas financieros que tienen un mínimo de cuatro años de experiencia calificada. Los candidatos deben aprobar tres exámenes para obtener la designación.
Los banqueros de inversión deben obtener las licencias apropiadas de la Autoridad Reguladora de la Industria Financiera (FINRA), un organismo de supervisión responsable de las firmas y corredores de valores que operan en los Estados Unidos. Como el proceso de licenciamiento requiere el patrocinio de una empresa empleadora, los profesionales en la carrera de banca de inversión generalmente completan los requisitos de licencia después de ser contratados. Muchos banqueros de inversión requieren licencias de las Series 63 y 79, aunque los requisitos pueden variar según el trabajo.
