¿Qué es un préstamo clasificado?
Un préstamo clasificado es cualquier préstamo bancario que está en peligro de incumplimiento. Los préstamos clasificados tienen intereses impagos y capital pendiente de pago, y no está claro si el banco podrá recuperar los ingresos del préstamo del prestatario. Los bancos generalmente clasifican dichos préstamos como activos clasificados negativamente en sus libros.
Los préstamos clasificados no han cumplido con los estándares de crédito aceptables, según los examinadores bancarios. La calidad crediticia ha disminuido esencialmente desde la aprobación inicial. Este tipo de préstamo tiene una alta tasa de incumplimiento del prestatario y puede aumentar el costo de pedir dinero prestado a los otros clientes del banco.
Los préstamos clasificados tienen una alta tasa de incumplimiento del prestatario y pueden aumentar el costo de los préstamos para otros clientes de un banco.
El por qué y cómo del análisis crediticio
Para determinar la calidad crediticia de un prestatario y, por lo tanto, la calidad de un préstamo, muchos bancos realizarán un análisis crediticio. Un análisis crediticio se centra en la capacidad de una entidad, como un individuo o una empresa, para cumplir con sus obligaciones de deuda. Los prestamistas generalmente trabajarán a través de las cinco C para determinar el riesgo de crédito, investigando:
- Historial de crédito Capacidad para pagar Capital Condiciones y términos del préstamo Garantía (en una transacción hipotecaria, por ejemplo, la garantía es la casa, que la parte compra con los fondos de la hipoteca. Si los pagos de esta deuda cesan, el prestamista puede tomar posesión de la casa a través de un proceso llamado ejecución hipotecaria).
El análisis crediticio es una forma de diligencia debida, que a menudo se basa en índices de liquidez y solvencia. La liquidez mide la facilidad con la que una persona o empresa puede cumplir con sus obligaciones financieras con los activos actuales disponibles, mientras que la solvencia mide la capacidad de pagar deudas a largo plazo. Un analista de crédito puede usar los siguientes índices de liquidez específicos para determinar la vitalidad a corto plazo: índice actual, índice rápido o prueba ácida y índice de efectivo. Los índices de solvencia pueden implicar el índice de cobertura de intereses.
Préstamos clasificados y bonos de alto rendimiento
Un préstamo clasificado y un bono de alto rendimiento son similares en que ambos pueden tener calificaciones crediticias reducidas. Los bonos de alto rendimiento también se denominan bonos basura en contraste con los bonos corporativos de grado de inversión, los bonos del Tesoro y los bonos municipales. Dado el mayor riesgo de incumplimiento de los préstamos clasificados, a menudo pagan un rendimiento más alto que los bonos de grado de inversión. Los emisores de deuda de alto rendimiento tienden a ser empresas de nueva creación o empresas intensivas en capital con altos índices de endeudamiento.
El rendimiento de un bono es la cantidad de rendimiento que un inversor obtiene de un bono. Existen varios tipos de rendimiento de los bonos, incluido el rendimiento nominal, que es el interés pagado dividido por el valor nominal del bono, y el rendimiento actual, que equivale a las ganancias anuales del bono dividido por su precio de mercado actual.
