¿Qué es un privilegio de descuento acumulativo?
El privilegio de descuento acumulativo es una forma para que los inversionistas de fondos mutuos califiquen para tarifas más bajas para un fondo en particular en función del monto total invertido en varios fondos ofrecidos por la misma compañía de fondos mutuos, generalmente de la misma familia de fondos.
En general, los honorarios por invertir en un fondo mutuo disminuyen en función del monto total invertido. Algunos fondos han requerido mínimos de inversión para recibir tarifas más bajas. El privilegio de descuento acumulativo otorga a los inversores este descuento basado en un mínimo que se aplica a todos los fondos relacionados, en lugar de un fondo en particular.
A veces, los inversores también califican para el privilegio de descuento acumulativo al acordar realizar varias inversiones en un fondo o familia de fondos durante un período definido.
DESGLOSE Privilegio de descuento acumulativo
Los privilegios de descuento acumulativo son algo comunes, y a veces también se aplican a los fondos de cobertura y otras inversiones ofrecidas por asesores registrados.
Say Bird Mutual Fund Company cobra un 0, 75% anual por su Fondo Robin, en base a un mínimo de $ 20, 000 invertidos. Sin embargo, cobra un 0, 50% anual por un mínimo de $ 100, 000 invertidos. Sin embargo, también ofrece un fondo Woodpecker y un fondo Blue Jay con los mismos mínimos. Sin embargo, Bird Mutual ofrece un privilegio de descuento acumulativo de $ 150, 000. Los inversores califican para tarifas de 0.50% en los tres fondos, siempre que inviertan $ 150, 000 colectivamente en los tres fondos.
Si Bird Mutual extiende la tarifa anual más baja de 0.50 a los clientes dispuestos a invertir $ 110, 000 por adelantado, siempre que acuerden invertir $ 10, 000 por trimestre para cada uno de los próximos cuatro trimestres, esto también representa el privilegio de descuento acumulativo.
Pros y contras del privilegio de descuento acumulativo
Siempre que el privilegio de descuento acumulativo se establezca claramente y se aplique de manera uniforme a todos los clientes, muchos inversores lo consideran justo, aunque algunos clientes más pequeños a veces se resisten a pagar tarifas más altas en función del monto en sus respectivas cuentas.
Sin embargo, el privilegio de descuento acumulativo refleja una reducción en el costo de comercialización para la compañía de fondos mutuos. Simplemente le cuesta más a una compañía de fondos mutuos dar servicio a dos cuentas de $ 75, 000 que a una cuenta de $ 150, 000.
Lo que no es justo es cuando las reglas con respecto al privilegio de descuento acumulativo no son claras. Algunas compañías en la industria de fondos mutuos tienen tarifas sencillas, mientras que otras tienden a ocultar las reglas con un lenguaje complejo.
Los fondos mutuos siempre detallan todas las tarifas de fondos relacionadas en el prospecto. Cada fondo necesita actualizar el prospecto una vez al año, por lo que siempre está actualizado. No es una lectura agradable, pero es el mejor lugar para entender completamente el desglose de las tarifas de un fondo.
