¿Qué es el Fondo de Seguro de la Asociación de Ahorros (SAIF)?
El Fondo de Seguros de la Asociación de Ahorros (SAIF) fue un fondo de seguro del gobierno para instituciones de ahorro y préstamos e instituciones de ahorro en los Estados Unidos para proteger a los depositantes de pérdidas debido a fallas institucionales.
SAIF se creó después de la crisis de ahorro y préstamo de fines de la década de 1980, durante la cual las malas inversiones inmobiliarias llevaron al fracaso de más de 1, 000 de las instituciones de ahorro y préstamo de los Estados Unidos, lo que costó a los contribuyentes más de $ 160 mil millones.
El fondo fue establecido por primera vez por la Ley de Reforma, Recuperación y Cumplimiento de Instituciones Financieras de 1989 para proporcionar una cobertura protectora similar para los consumidores que la Corporación Federal de Seguro de Depósitos, o FDIC para cuentas bancarias. La FDIC se creó en 1933 durante la Gran Depresión como una forma de proteger los ahorros de los consumidores y restaurar la confianza en los bancos estadounidenses.
SAIF fue administrado como un fondo independiente por FDIC hasta 2006 cuando se combinó con otro de los programas de seguro bancario de esa agencia, el Fondo de Seguro Bancario o BIF.
Entendiendo el Fondo de Seguros de la Asociación de Ahorros (SAIF)
El Fondo de Seguros de la Asociación de Ahorros reemplazó inicialmente a la Corporación Federal de Seguros de Ahorro y Préstamo, o FSLIC, que se había vuelto insolvente durante la crisis de S&L de los años ochenta. A pesar de haber sido recapitalizado varias veces en la segunda mitad de los años 80 con decenas de miles de millones de dólares de los contribuyentes, el FSLIC fue finalmente abolido, para ser reemplazado por SAIF como lo administra la FDIC.
Como señaló la FDIC en 2005 antes de la fusión con BIF, SAIF se financió principalmente a partir de dos fuentes de ingresos: intereses ganados por inversiones en obligaciones del Tesoro de los Estados Unidos y evaluaciones de seguros de depósitos. Otros fondos también podrían provenir de los préstamos del Tesoro de EE. UU., El Banco Federal de Financiación y los Bancos Federales de Préstamos para la Vivienda.
"La FDIC tiene una autoridad de préstamo del Tesoro de los Estados Unidos de hasta $ 30 mil millones para fines de seguros en nombre de la SAIF y el BIF", según la agencia. "Una fórmula legal, conocida como la Límite Máximo de Obligación (MOL), limita la cantidad de obligaciones que el SAIF puede incurrir a la suma de su efectivo, el 90 por ciento del valor justo de mercado de otros activos y la cantidad autorizada para ser prestada de Tesoro de los EE.UU.. El MOL para el SAIF era de $ 21.0 mil millones al 31 de diciembre de 2005 y 2004, respectivamente.
Fusión de SAIF con BIF
En marzo de 2006, el Congreso de los EE. UU. Solicitó que SAIF se fusionara con otro de los fondos administrados por la FDIC, el Fondo de Seguros del Banco, como parte de la aprobación de la Ley Federal de Reforma del Seguro de Depósitos de 2005.
La idea de una fusión con BIF había estado bajo consideración por algún tiempo. En un informe de la FDIC de 1999, el economista Robert Oshinsky explicó por qué.
Desde su creación, se consideraba que SAIF era vulnerable, "en parte debido a su pequeño tamaño y en parte debido a su concentración geográfica. Las instituciones miembros de SAIF constituyen una porción mucho más pequeña de las organizaciones bancarias de EE. UU. Que las instituciones miembro de Bank Insurance Fund, "Oshinsky escribió.
"A fines de 1998, el SAIF tenía 1.430 miembros, aproximadamente el 16 por ciento del número de miembros del BIF", agregó, "y el SAIF aseguró un estimado de $ 709 mil millones en depósitos, aproximadamente el 33 por ciento de los depósitos estimados asegurados por el BIF.1 Además, las instituciones miembros de SAIF están geográficamente concentradas, a diferencia de las instituciones miembros de BIF ".
