Missgoi SogoTrade posee el software de gestión patrimonial MarketRiders, así como el robo-advisory Sogo Asset Management. MarketRiders proporciona servicios automatizados de gestión de cartera para fondos de clientes mantenidos en la correduría. El nombre comercial del asesor se cambió de SogoMarketRiders en 2018, pero hay numerosas referencias a la antigua identidad, complicada por la torpe interconexión entre MarketRiders.com y SogoMarketRiders.com.
SogoTrade, que opera desde una oficina principal de Nueva York, ha incorporado el robo-advisor en sus instalaciones de administración de activos más grandes, con clientes de MarketRider accediendo a un subconjunto del menú de servicio más amplio. Sin embargo, las diferencias y divisiones entre los programas de gestión están pobremente documentadas, con procedimientos contradictorios que se suman a revelaciones inadecuadas encontradas en todas partes.
Los nuevos clientes deben abrir una cuenta en SogoTrade en el momento de la financiación y no tienen ningún procedimiento para transferir cuentas existentes. Todas las asignaciones de cartera se realizan a través de fondos cotizados en bolsa (ETF) sin comisiones y con tarifas bajas. La considerable tarifa de administración del 0.75% se vuelve aún más alta para cuentas más pequeñas debido a un mínimo de $ 5.00 por mes. MarketRiders también ofrece gestión de cartera de bricolaje a través de un software basado en suscripción que proporciona señales de compra y venta, pero no ejecuciones comerciales. Para esta revisión, nos estamos centrando principalmente en la oferta de Carteras Básicas.
Pros
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Principios clásicos del mercado
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Impresionantes recursos educativos
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Servicio al cliente receptivo
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Capacidad para que los clientes hablen con un asesor
Contras
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Divulgaciones y documentación débiles.
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Las cuentas más pequeñas incurren en tarifas más altas debido a un mínimo mensual de $ 5
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Sin cosecha de pérdidas fiscales
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Sin depósitos automáticos.
Configuracion de cuenta
3Los nuevos clientes tienen que abandonar MarketRiders.com para llegar al robo-advisory, denominado Servicio administrado de SogoMarketRider, en SogoMarketRiders.com. Sin embargo, el sitio original aún conserva la mayoría de los detalles y divulgaciones. Además de esta confusión, se lo dirige a una interfaz de Sogo Asset Management, con información de contacto diferente y sin enlaces a MarketRiders. Debe leer la divulgación de asesoramiento de la SEC en detalle para ver cómo encaja con SogoMarketRiders.com porque el sitio hace un mal trabajo al divulgar esa información.
El servicio administrado de SogoMarketRider admite cuentas individuales, conjuntas, de fideicomiso y de jubilación. Un formulario de entrada de una página cubre seis preguntas básicas que generan una cartera propuesta en una de las cuatro categorías, mientras que un enlace de contexto explica la categorización secundaria que incluye términos como "Inicio", "Potencia" e "Ingresos diversificados". El resultado incluye un lista de compras de ETF propuestas, que es refrescante porque el robo-advisor proporciona esta información antes de solicitar sus datos personales, a diferencia de muchos servicios similares.
Si bien la configuración de la cuenta es sencilla, no está claro qué necesita realmente para comenzar una cartera. Las preguntas frecuentes de MarketRider indican que se necesitan $ 2, 500 para abrir una cuenta, mientras que la divulgación de SEC ADV 2A dice que solo son $ 1, 000. Las preguntas frecuentes también presentan una tabla que indica que una cuenta de $ 25, 000 incluirá cuatro ETF, aumentando a seis fondos a $ 50, 000. Sin embargo, la prueba de manejo gratuita genera listas ETF mucho más largas, lo que aumenta la confusión sobre la metodología subyacente y las técnicas de gestión.
Planificación de objetivos
3.4La planificación y el seguimiento de los objetivos del servicio gestionado de SogoMarketRider necesitan algo de trabajo. Como parte del servicio, puede hablar con un asesor financiero, pero no está claro si puede hablar con estas personas una vez o "a pedido". El cuestionario pregunta cuánto dinero debería tener su cuenta cuando llegue al fecha objetivo, pero no proporciona herramientas de planificación o seguimiento de objetivos para realizar cálculos realistas. Además de estas preocupaciones, el sistema de entrada no señala respuestas poco realistas, lo que potencialmente permite que los clientes poco calificados asuman que pueden alcanzar objetivos demasiado optimistas.
Por ejemplo, si elige un período de tenencia de cinco años con una inversión inicial de $ 10, 000 y un resultado "final" de $ 25, 000 (que requiere un retorno anual del 50%), el sistema genera una categoría defensiva de "Ingreso diversificado de inicio" con un bono del 75% asignación. Esto marca una omisión importante y una señal de alerta porque es el trabajo de un asesor proteger a los clientes de malas decisiones y resultados poco realistas.
También hemos asumido que las herramientas de planificación de objetivos adicionales no están incluidas en la interfaz de la cuenta porque las divulgaciones débiles se refieren solo a los extractos mensuales y a una función de gráficos que permite a los clientes revisar el rendimiento durante diferentes períodos de tiempo. Un blog con docenas de artículos presenta consejos generales pero útiles sobre jubilación, ahorros para la universidad, grandes compras y otros tipos de planificación financiera. Sin embargo, este es un mal reemplazo para los servicios de planificación y seguimiento de objetivos integrados en otros robo-asesores.
Servicios Contables
1.7El Servicio administrado de SogoMarketRider no le ofrece muchos servicios de cuenta por su tarifa superior a la media en comparación con otros robo-advisors. La financiación de su cuenta se maneja a través de SogoTrade, pero no hay preguntas frecuentes sobre la vinculación de cuentas bancarias, que es una característica estándar en la mayoría de los robo advisors. MarketRiders no ofrece servicios bancarios ni uso de márgenes, y los clientes no pueden obtener préstamos de la cuenta ni realizar operaciones individuales. Más importante aún, no hay facilidad para depósitos automáticos, lo que genera confusión sobre cómo agregar dinero a la cuenta.
Según las preguntas frecuentes, los clientes acceden a una "función de informe sofisticada en la que puede ver el rendimiento de su cartera de varias maneras", pero es la única documentación sobre la administración de cuentas en cualquiera de los sitios, por lo que es difícil decir exactamente qué significa el comentario. Los retiros se pueden solicitar desde la página de su cuenta, y tarda entre cuatro y 10 días hábiles en recibir los fondos.
No tiene control sobre sus activos después de la financiación de la cuenta, lo que puede no ser un problema si no está buscando evitar o aumentar la exposición a sectores específicos. Este enfoque es comprensible, ya que MarketRiders tiene el servicio de suscripción hágalo usted mismo para los inversores que desean un mayor control. Dicho esto, hay otros robo-advisories que permiten una personalización adicional sin poner toda la administración en ti. A la documentación de la cuenta también le faltan características clave que se han convertido en estándar en los robo-advisors rivales, incluida la recolección de pérdidas fiscales, aplicaciones móviles y barridos de efectivo durante la noche.
Contenido de la cartera
2.7Configurar y financiar una cartera con el Servicio administrado de SogoMarketRider es rápido, pero las opciones de personalización son limitadas, como se mencionó anteriormente. Su cartera propuesta con asignaciones de ETF aparece después de completar el cuestionario, junto con un control deslizante conservador-agresivo que muestra el posicionamiento relativo en la escala. El control deslizante no se puede mover manualmente, y fallaron múltiples intentos de generar puntos específicos en el control deslizante cambiando las entradas, por lo que no está claro cómo se eligen las asignaciones y cómo puede forzar modificaciones.
El proceso de configuración no ofrece personalización después del cuestionario, sin opciones personales, instrumentos socialmente responsables u otras opciones de inversión temáticas. Las carteras se pueblan exclusivamente con fondos sin comisiones y con tarifas bajas con índices de gastos inferiores al 0, 20%, que se ajusta a los principios de la teoría moderna de cartera (MPT). Usted es responsable de las tarifas de ETF, así como de los costos de reembolso o cancelación anticipada. La tarifa de 0.75% cubre cualquier comisión comercial. MarketRiders no ofrece acciones, fondos mutuos o productos de ingresos fijos directos a través del Servicio administrado de SogoMarketRider.
Gestión de la cartera
1.9El servicio administrado de SogoMarketRider no ha hecho un muy buen trabajo al explicar cómo administra su cartera. La divulgación de asesoramiento SEC ADV-2 contiene información de cartera adicional que no se encuentra en el sitio. Describe la Cartera Básica, indicando que utiliza "un conjunto de asignaciones de acciones y bonos diversificadas a nivel mundial que comprende ETF de bajo costo, líquidos, bien diversificados y con índice de seguimiento de varios proveedores". La divulgación también describe una Cartera optimizada de riesgo (también conocido como Carteras de energía) que requieren $ 25, 000 o más. Esta oferta está diseñada para "superar a ciertos índices de mercado en varios niveles de riesgo al incorporar estrategias para reducir mejor la volatilidad de la cartera de lo que es posible con las carteras principales de MarketRiders".
Los materiales de marketing indican que los asesores humanos supervisan el proceso algorítmico que se basa en MPT, cambiando las asignaciones cuando sea necesario. El reequilibrio se realiza en reacción a los cambios en el nivel de cuenta, la tolerancia al riesgo y el horizonte temporal. La documentación del software "hágalo usted mismo" establece que los clientes reciben un aviso de reequilibrio "dos o cuatro veces al año, dependiendo de las condiciones del mercado". No hay otro comentario cuantitativo sobre el reequilibrio en los tres sitios web. Por lo tanto, no hay forma de saber de antemano cuántos reequilibrios automáticos se realizarán anualmente en su cartera.
Experiencia de usuario
0.8Experiencia móvil
Los sitios web están preparados para dispositivos móviles, pero el Servicio administrado de SogoMarketRider no proporciona aplicaciones móviles para ningún sistema operativo. Las aplicaciones móviles SogoTrade cuentan con plataformas comerciales estándar sin capacidad de gestión de activos dedicada.
Experiencia de escritorio
Como probablemente haya adivinado en este punto de la revisión, es un ejercicio de frustración navegar entre sitios web, buscando la información necesaria para generar confianza en el servicio. Las preguntas frecuentes y los materiales de marketing de MarketRiders contienen poca información detallada sobre las funciones de administración de cuentas o la planificación de objetivos, además de enviarlo al sitio SogoMarketRiders.com, que contiene menos marketing y no preguntas frecuentes. Peor aún, no hay un enlace de regreso al sitio original, mientras que al hacer clic en el enlace de Sogo se abre a un tercer sitio web, sin enlaces a los otros dos sitios. Incluso con el ADV 2A vinculado en el pie de página, es difícil tomarlo como la fuente de la verdad cuando las preguntas frecuentes lo contradicen en varios lugares.
Servicio al Cliente
4.5 4.5El servicio administrado de SogoMarketRider ofrece un servicio rápido al cliente. El enlace de contacto proporciona una dirección postal, número de teléfono, dirección de correo electrónico y un enlace de chat en vivo para clientes nuevos y potenciales. El número de teléfono y la dirección de correo electrónico se muestran de forma destacada en los dos sitios web de MarketRider, lo que le facilita ponerse en contacto. También puede completar un formulario de inscripción, eligiendo una de las seis categorías. La falta de horas de servicio marca una omisión (SogoTrade publica horas que pueden no ser aplicables dados diferentes números), pero varias llamadas telefónicas llegaron a los representantes en dos minutos durante las horas de mercado.
Como se mencionó, en las preguntas frecuentes falta información clave, incluida una descripción detallada de los servicios de administración de cuentas y formas de resolver problemas comunes. No hay instrucciones de financiación o enlace bancario, lo que genera confusión sobre la configuración y agrega dinero a la cuenta financiada. Las Preguntas Frecuentes sobre Metodología de Inversión son similares, con una descripción larga sobre cómo funcionan los ETF y dos breves párrafos sobre la asignación de activos y el calendario del mercado.
Educación y seguridad
1, 2Los materiales educativos del Servicio administrado de SogoMarketRider son impresionantes, ya que cubren una variedad de temas a través de un menú bien organizado, pero muchos artículos parecen obsoletos. Lo mismo ocurre con algunas páginas de marketing, incluida una que utiliza datos de rendimiento del mercado de 2013. Los seminarios web presentan solo tres presentaciones en Adobe Flash, que está programado para retirarse debido a fallas de seguridad. Esas transmisiones de video no funcionaron en la última versión del navegador Chrome.
Ni MarketRiders.com ni SogoMarketRiders.com utilizan el cifrado SSL hasta que ingresa al proceso de solicitud, y no hay autenticación de dos factores. Los sitios web retienen información personal, pero la compañía afirma que no vende esta información a terceros. SogoTrade retiene todos los fondos de los clientes, proporcionando acceso al seguro de la Corporación de Protección de Inversionistas de Valores (SIPC) y al seguro en exceso.
Comisiones y tarifas
1, 5Sogo Asset Management le cobra un arancel de 0, 75% por servicios de asesoramiento, con un mínimo de $ 5.00 por mes. Ese requisito eleva la tarifa por encima del 0, 75% en todas las cuentas de menos de $ 8, 000. Esto no es revelado por la compañía, pero es matemática básica ya que la tarifa porcentual anual de $ 8, 000 es de $ 60, igualando el mínimo de $ 5 durante 12 meses. Por lo tanto, cualquier monto por debajo de $ 8, 000 está pagando más del 0.75%, con el saldo mínimo de la cuenta de $ 1, 000 (según el ADV 2A) pagando el equivalente de un fuerte 6% de los activos bajo administración anualmente. Como se mencionó anteriormente, no se le cobran tarifas comerciales, pero sí incurre en tarifas cobradas por los ETF después de la compra. SogoTrade también enumera las tarifas por transferencias electrónicas, terminación y transferencias de cuentas a otros corredores que pueden o no aplicarse al Servicio administrado de SogoMarketRider.
¿SogoTrade le queda bien?
Todos los robo advisors, incluido el servicio gestionado de SogoMarketRider, son una innovación relativamente reciente en el mundo financiero. Al igual que con cualquier cosa nueva, el proveedor tiene la responsabilidad de explicárselo al cliente objetivo, y muchos robo advisors hacen un trabajo admirable. En este momento, el Servicio administrado de SogoMarketRider no es uno de ellos. La documentación es escasa y las preguntas frecuentes mal ubicadas en MarketRider.com no abordan cuestiones importantes de construcción de cartera y administración de cuentas. En general, es probable que los sitios web desarticulados, el cifrado débil, la falta de aplicaciones móviles y las divulgaciones dispersas envíen a muchos posibles clientes a algunos de esos otros robo-asesores.
La mayoría de los problemas son fáciles de resolver con una reconstrucción web que integra todo en una plataforma unificada y agrega detalles faltantes a preguntas frecuentes y divulgaciones. Quizás una mejor integración del sitio y una mirada mucho más cercana "debajo del capó" también generaría niveles de confianza, especialmente si se combina con vistas previas detalladas de la interfaz de administración de la cuenta y sus características. Sin embargo, tal como está ahora, es difícil recomendar el Servicio administrado de SogoMarketRider cuando los inversores pueden acceder a ofertas rivales con tarifas más bajas, más funciones de administración de cuentas, información más clara y carteras basadas en los mismos principios MPT.
Metodología
Investopedia se dedica a proporcionar a los inversores evaluaciones imparciales y exhaustivas y calificaciones de robo-advisors. Nuestras revisiones de 2019 son el resultado de seis meses de evaluación de todos los aspectos de 32 plataformas de robo-advisor, incluida la experiencia del usuario, las capacidades de establecimiento de objetivos, el contenido de la cartera, los costos y las tarifas, la seguridad, la experiencia móvil y el servicio al cliente. Recolectamos más de 300 puntos de datos que pesaron en nuestro sistema de puntuación.
A todos los robo-advisor que revisamos se les pidió que completaran una encuesta de 50 puntos sobre su plataforma que utilizamos en nuestra evaluación. Muchos de los robo advisors también nos proporcionaron demostraciones en persona de sus plataformas.
Nuestro equipo de expertos de la industria, liderado por Theresa W. Carey, realizó nuestras revisiones y desarrolló esta mejor metodología en la industria para clasificar las plataformas de robo-asesores para inversores en todos los niveles. Haga clic aquí para leer nuestra metodología completa.
