Las personas que no participan plenamente en la fuerza laboral, están a punto de jubilarse o ya se han jubilado, a menudo usan anualidades fijas para ayudar a estabilizar los ingresos de las inversiones. Las anualidades fijas son contratos de seguro que ofrecen al beneficiario de la anualidad, la persona que posee la anualidad, una cantidad fija de ingresos pagados a intervalos regulares hasta que finaliza un período específico o se produce un evento (como la muerte del beneficiario). La compra de una anualidad fija tiene ventajas y desventajas y, por una tarifa, se pueden agregar muchas opciones al producto básico.
Para llevar clave
- Una renta vitalicia directa paga hasta la muerte del beneficiario; no se puede dejar a un beneficiario, y la empresa que lo vende se queda con el dinero que pueda sobrar. Una vida conjunta con la última anualidad de sobreviviente permite que el cónyuge del propietario sea beneficiario y siga recibiendo los pagos hasta su muerte, pero cuesta sustancialmente más que una anualidad de por vida. Un plazo de cierta anualidad paga dinero durante un plazo determinado, después del cual termina y no se hacen más pagos; Si el beneficiario muere antes de que termine el plazo, la compañía que vende la anualidad se queda con el dinero restante.
¿Cómo funcionan las anualidades fijas?
Las compañías de seguros o las instituciones financieras ofrecen anualidades fijas por un pago de suma global (por lo general, la mayor parte del efectivo y los ahorros equivalentes en efectivo), o pueden pagarse de manera periódica mientras el anualista todavía está trabajando. El dinero que se invierte en la anualidad está garantizado para obtener una tasa de rendimiento fija durante la fase de acumulación de la anualidad (cuando se ingresa dinero).
Durante la fase de anualización (cuando se paga el dinero), el saldo invertido, menos los pagos, continuará creciendo a esta tasa fija. Sin embargo, en algunos casos, las anualidades no viven lo suficiente como para reclamar el monto total de sus anualidades. Cuando esto sucede, generalmente terminan pasando el resto de sus ahorros de anualidades a la compañía que se los vendió. Si el beneficiario decide tratar de evitar este resultado depende del tipo de póliza comprada.
Cuando esté considerando comprar una anualidad fija, es importante recordar que a menudo puede negociar el precio de estos productos. Además, la cantidad de dinero que pagará una anualidad varía (a veces en gran medida) entre los intermediarios financieros que los venden, por lo que es mejor darse una vuelta y evitar tomar decisiones rápidas.
Los dos tipos principales de anualidades fijas son las rentas vitalicias y el término de ciertas rentas vitalicias. Las rentas vitalicias pagan una cantidad predeterminada cada período hasta la muerte del anualista, mientras que ciertas rentas vitalicias pagan una cantidad predeterminada cada período (generalmente mensual) hasta que expire el producto de la anualidad, que puede ser antes de la muerte del anualista.
Siempre negocie el precio antes de comprar una anualidad fija.
Diferentes tipos de rentas vitalicias
Hay varios tipos de rentas vitalicias y difieren según los componentes de seguro que ofrecen. Es decir, ciertos tipos de rentas vitalicias pueden alterar la estructura de pagos futuros en caso de que ocurra algo negativo para el rentas vitalicias, como enfermedad o muerte prematura. Más específicamente, cuantos más componentes de seguro haya, más largos serán los pagos una vez que comience la fase de anualización (veamos cómo funciona esto a continuación), y cuanto más largos sean los pagos, más pequeños serán. El monto de los pagos mensuales también depende de la esperanza de vida del beneficiario; cuanto menor es la esperanza de vida, mayor es el pago, ya que una mayor parte de la inversión de la anualidad debe pagarse en un período más corto.
Además, los precios de las rentas vitalicias se componen tanto del dinero invertido en la anualidad como de la prima pagada por estos componentes del seguro. Por lo tanto, cuantos más componentes de seguro tenga, más costosa será su anualidad. Cada tipo de renta vitalicia tiene sus propias ventajas y desventajas, dependiendo de la naturaleza de la renta vitalicia. Veamos los distintos tipos de rentas vitalicias más de cerca.
Rentas vitalicias rectas
Estas son la forma más simple de anualidades de vida: el componente del seguro se basa en nada más que en proporcionar ingresos hasta la muerte. Una vez que comienza la fase de anualización, esta anualidad paga una cantidad fija por período hasta que muere el anualista. Debido a que no hay otro tipo de componente de seguro para este tipo de anualidad, es menos costoso.
Además, las rentas vitalicias directas no ofrecen ninguna forma de pago a los beneficiarios sobrevivientes después de la muerte del rentas vitalicias. A aquellos que deseen dejar una herencia a sus sobrevivientes, se les aconsejará que mantengan otras inversiones si están dispuestos a comprar una renta vitalicia directa.
Anualidades de salud de calidad inferior
Estas son rentas vitalicias directas que puede comprar alguien con un problema de salud grave. Tienen un precio de acuerdo con las posibilidades de que el beneficiario muera en el corto plazo. Cuanto más baja es la esperanza de vida, más costosa es la anualidad, porque hay menos posibilidades de que la compañía de seguros regrese el dinero que invierte el anualista.
Por esta razón, el beneficiario de una anualidad de salud deficiente también recibe un porcentaje menor de su inversión original en la anualidad. Sin embargo, debido a que la esperanza de vida es más baja, los pagos por período se incrementan sustancialmente en comparación con los pagos realizados a cualquier pensionista que se espera que viva durante muchos años. Otros componentes de seguro generalmente no se ofrecen con estos vehículos.
Anualidades de vida con un plazo garantizado
Las rentas vitalicias con un plazo garantizado ofrecen más un componente de seguro que las rentas vitalicias directas al permitir que el beneficiario designe un beneficiario. Si el beneficiario muere antes de que haya transcurrido un período de tiempo (el plazo), el beneficiario recibirá la suma que no se haya pagado. Sin embargo, en el caso de una muerte antes de lo esperado, los pensionados no pierden sus ahorros en una compañía de seguros. Por supuesto, esta ventaja tiene un costo adicional.
Otra cosa para recordar: los beneficiarios reciben un pago único de la compañía de seguros. El resultado probable de tal pago es un aumento en el ingreso anual de los beneficiarios y un aumento en los impuestos sobre la renta en el año en que reciben el pago. Estas implicaciones impositivas pueden dar como resultado que el pensionista deje menos de lo previsto para sus beneficiarios designados.
Vida conjunta con la última anualidad de sobreviviente
Este tipo de anualidad continúa los pagos a un anualista y su cónyuge hasta que ambos hayan muerto. Los pagos se transfieren al cónyuge restante sin importar qué (es decir, no dependen de si el beneficiario muere antes de un determinado período). Estas anualidades también brindan al beneficiario la oportunidad de designar beneficiarios adicionales para recibir pagos en caso de fallecimiento antes de lo esperado de un cónyuge. Los beneficiarios pueden declarar que los beneficiarios recibirán pagos más bajos.
La ventaja de una vida conjunta con la última anualidad de sobreviviente (también conocida como anualidad conjunta y de sobreviviente) es que el cónyuge del beneficiario tiene la seguridad de un ingreso continuo después de la muerte del beneficiario. Sin embargo, debido a que los pagos son periódicos en lugar de una suma global, el cónyuge no se quedará con cargas impositivas innecesarias. La desventaja aquí es el costo. Como contienen más de un componente de seguro adicional, los costos para los beneficiarios son sustancialmente más altos.
Diferentes tipos de plazo Ciertas anualidades
Estas anualidades son un producto muy diferente a las rentas vitalicias. Plazo ciertas anualidades pagan una cantidad determinada por período hasta una fecha específica, sin importar lo que le pase al beneficiario durante el transcurso del plazo. Si el anualista muere antes de la fecha especificada, la compañía de seguros conserva el resto del valor de la anualidad.
Estos no contienen componentes de seguro adicionales; es decir, a diferencia de las anualidades de vida discutidas anteriormente, el término de ciertas anualidades no tiene en cuenta la condición, la esperanza de vida o el beneficiario del beneficiario. Además, en caso de problemas de salud y mayores gastos médicos, el ingreso de una determinada anualidad no aumentará para acomodar los mayores costos del beneficiario. Debido a que estas anualidades ofrecen menos opciones de seguro y, por lo tanto, no representan ningún riesgo para la aseguradora o el proveedor de servicios financieros, son sustancialmente menos costosas que las anualidades de por vida.
La desventaja de estos vehículos de ingresos es que una vez que finaliza el plazo, los ingresos de la anualidad se terminan. Término ciertas anualidades a menudo se venden a personas que desean un ingreso estable para su jubilación pero no están interesados en comprar ningún tipo de componente de seguro o no pueden pagar uno.
Anualidades calificadas y no calificadas
Para todas las anualidades fijas, el crecimiento del dinero invertido es con impuestos diferidos. Las anualidades en sí se pueden comprar con ingresos antes de impuestos o dinero que ya ha sido gravado. El tipo de ingreso (antes de impuestos o después de impuestos) con el que se compra una anualidad determina si califica para el estado de impuestos diferidos.
Esas anualidades compradas con ingresos antes de impuestos califican para el estado de impuestos diferidos porque el dinero invertido en ellas nunca ha sido gravado. Las anualidades calificadas se compran al momento de la jubilación con fondos que se han invertido en un plan de jubilación calificado, como un 401 (k), y que han crecido libres de impuestos. Las anualidades calificadas también se pueden comprar periódicamente durante la vida laboral del beneficiario con dinero que aún no está sujeto a impuestos.
Las anualidades que se compran con dinero que ya ha sido gravado en la fuente de ingresos no califican para el estado de impuestos diferidos. Por lo general, se compran al momento de la jubilación o durante la vida laboral del beneficiario.
La ventaja de una anualidad calificada es el crecimiento libre de impuestos sobre el dinero invertido, y los impuestos se difieren hasta que se paga el dinero. La ventaja de una anualidad no calificada es el crecimiento con impuestos diferidos sobre los ingresos obtenidos del dinero gravado invertido en la anualidad.
En el caso de anualidades calificadas o no calificadas, cuando fallezca el beneficiario, el beneficiario deberá impuestos muy altos sobre los ingresos de la inversión. Los beneficiarios no disfrutan de un estado libre de impuestos en las anualidades que heredan. Cuando los beneficiarios están planificando su patrimonio, es importante consultar con un especialista o realizar una investigación cuidadosa para asegurarse de que sus seres queridos no se queden con una tremenda carga fiscal.
La línea de fondo
Las anualidades fijas son un poderoso vehículo para ahorrar para la jubilación y garantizar flujos regulares de ingresos durante la misma. A menudo se usan para diferir impuestos y ahorrar. Al mismo tiempo, las anualidades pueden ser muy difíciles de administrar para obtener el máximo rendimiento, ya que el costo de las características del seguro puede afectar el rendimiento de la inversión inicial.
Los contratos de anualidades son complicados, y aquellos que no los entienden pueden terminar pagando una gran cantidad de dinero por un instrumento que no cumple con el propósito previsto. Para obtener los beneficios de los impuestos reducidos, los rendimientos estabilizados y la tranquilidad inestimable que pueden ofrecer las anualidades fijas, los inversores deben investigar a fondo y considerar estos instrumentos contra otras fuentes de ingresos de jubilación, como pagos de pensiones, 401 (k) s, y cuentas de jubilación individuales (IRA).
