Las acciones de Ulta Beauty, Inc. (ULTA) se convirtieron en un cuchillo en caída después de que el minorista de cosméticos omitiera las estimaciones de ganancias después del cierre el jueves 29 de agosto. Esta caída empujó las acciones por debajo de su "reversión a la media" en $ 254.32.
Cuando hice un perfil de este minorista de cosméticos de prestigio antes de que se publicara su informe de ganancias el 30 de mayo, advertí que la acción estaba en una "burbuja parabólica inflada" y que las burbujas siempre explotan. Recuerde que se confirma una "burbuja parabólica inflada" cuando la lectura estocástica lenta semanal de la acción está por encima de 90.00 en una escala de 00.00 a 100.00. Esto se observó durante casi todo el mes de abril.
La acción cerró la semana pasada a $ 237.62, una caída del 2.9% en el año hasta la fecha y en el territorio del mercado bajista en un 35.5% por debajo del máximo intradiario de todos los tiempos de $ 368.83 establecido el 17 de julio. Este máximo estuvo justo por debajo de su nivel de riesgo semestral en $ 371.47.
Las acciones de Ulta Beauty se hundieron en advertencias de ganancias y rebajas múltiples por parte de analistas de Wall Street. La compañía puso fin a una racha ganadora de estimaciones de ganancias por acción (EPS) por cinco trimestres consecutivos. Una advertencia vino de los fundamentos, ya que su relación P / E se elevó a 28.58 sin ofrecer un dividendo, según Macrotrends.
Morgan Stanley bajó la calificación de las acciones de Ulta Beauty para igualar el peso del sobrepeso, reduciendo su precio objetivo a $ 275 desde $ 395. Piper Jaffray bajó la calificación a neutral desde el sobrepeso, reduciendo su precio objetivo a $ 250 desde $ 360, citando "visibilidad silenciada". Mis gráficos no se silenciaron y mostraron advertencias antes de que la acción alcanzara su máximo histórico.
El gráfico diario de Ulta Beauty
Refinitiv XENITH
El gráfico diario de Ulta muestra que las acciones cayeron por debajo de su promedio móvil simple de 200 días en $ 319.69 y su pivote anual en $ 308.40. Este nivel anual fue un imán entre el 15 de febrero y el 12 de marzo y se mantuvo débil después de su informe de ganancias del 30 de mayo. La acción también está por debajo de su pivote trimestral en $ 258.64, pero permanece por encima de su mínimo del 24 de diciembre de $ 224.43.
El gráfico semanal de Ulta Beauty
Refinitiv XENITH
El gráfico semanal de Ulta fue negativo antes de las ganancias y sigue siendo negativo, con las acciones por debajo de su promedio móvil modificado de cinco semanas de $ 318.13. La acción está por debajo de su promedio móvil simple de 200 semanas, o "reversión a la media", a $ 254.32.
La lectura estocástica lenta semanal de 12 x 3 x 3 disminuyó a 40.78 la semana pasada, por debajo de 54.24 el 23 de agosto. En el máximo del 17 de abril, esta lectura fue de 91.62, por encima del umbral de 90.00, lo que coloca a la acción en una "burbuja parabólica inflable". Esta fue una advertencia para reducir las tenencias, y mi estrategia perdió la fortaleza hasta el máximo del 17 de julio de $ 368.83. Preferiría perder esa fuerza y luego sufrir la caída del 30 de agosto a $ 235.76. La burbuja parabólica ahora ha estallado.
Estrategia de negociación: Compre acciones de Ulta en debilidad al mínimo del 24 de diciembre de $ 224.43 y venda en fortaleza a la "reversión a la media" a $ 254.32 y al pivote anual a $ 308.40.
Cómo usar mis niveles de valor y niveles de riesgo: los niveles de valor y los niveles de riesgo se basan en los últimos nueve cierres semanales, mensuales, trimestrales, semestrales y anuales. El primer conjunto de niveles se basó en los cierres el 31 de diciembre. El nivel anual original permanece en juego. El nivel semanal cambia cada semana. El nivel mensual se modificó al final de cada mes, más recientemente el 31 de julio. El nivel trimestral se modificó a fines de junio.
Mi teoría es que nueve años de volatilidad entre cierres son suficientes para suponer que se tienen en cuenta todos los posibles eventos alcistas o bajistas para las acciones. Para capturar la volatilidad de los precios de las acciones, los inversores deberían comprar acciones en debilidad a un nivel de valor y reducir las tenencias en fortaleza para Un nivel arriesgado. Un pivote es un nivel de valor o nivel de riesgo que se violó dentro de su horizonte temporal. Los pivotes actúan como imanes que tienen una alta probabilidad de ser probados nuevamente antes de que expire su horizonte temporal.
Cómo usar 12 x 3 x 3 lecturas estocásticas lentas semanales: mi elección de usar 12 x 3 x 3 lecturas estocásticas lentas semanales se basó en probar de nuevo muchos métodos de lectura del impulso del precio de las acciones con el objetivo de encontrar la combinación que resultó en la menor cantidad señales falsas Hice esto después de la caída del mercado de valores de 1987, por lo que he estado satisfecho con los resultados durante más de 30 años.
La lectura estocástica cubre las últimas 12 semanas de máximos, mínimos y cierres para el stock. Hay un cálculo bruto de las diferencias entre el máximo más alto y el mínimo más bajo versus los cierres. Estos niveles se modifican a una lectura rápida y una lectura lenta, y descubrí que la lectura lenta funcionó mejor.
La lectura estocástica escala entre 00.00 y 100.00, con lecturas superiores a 80.00 consideradas sobrecompra y lecturas inferiores a 20.00 consideradas sobrevendidas. Recientemente, noté que las acciones tienden a subir y bajar 10% a 20% y más poco después de que una lectura sube por encima de 90.00, así que llamo a eso una "burbuja parabólica inflada", ya que siempre aparece una burbuja. También me refiero a una lectura por debajo de las 10.00 como "demasiado barata para ignorar".
