PMI, también conocido como seguro hipotecario privado, es la protección de un prestamista en caso de que usted no cumpla con su hipoteca principal y la casa quede en ejecución hipotecaria.
Cuando los prestatarios solicitan un préstamo hipotecario, los prestamistas generalmente requieren un pago inicial equivalente al 20% del precio de compra de una propiedad. Si un prestatario no puede pagar esa cantidad, un prestamista generalmente considerará el préstamo como una inversión más riesgosa y requerirá que el prestatario saque el PMI.
Una razón para evitar el PMI es que una vez que lo tiene, puede ser complicado cancelarlo.
El PMI generalmente se paga mensualmente como parte del pago total de la hipoteca al prestamista. Siempre que un prestatario esté al día con sus pagos, su prestamista debe rescindir el PMI en la fecha en que el saldo del préstamo alcance el 78% del valor original de la vivienda (en otras palabras, cuando el patrimonio alcance el 22%). Alternativamente, un prestatario que ha pagado lo suficiente para el monto principal del préstamo (el equivalente de ese pago inicial del 20%) puede comunicarse con su prestamista y solicitar que se elimine el pago del PMI.
El costo de PMI
El PMI puede costar entre 0.5% y 1% del monto total del préstamo hipotecario anualmente, lo que puede aumentar un poco el pago de la hipoteca. Digamos, por ejemplo, que tenía una tarifa de PMI del 1% en un préstamo de $ 200, 000. Esa tarifa agregaría aproximadamente $ 2, 000 al año, o $ 166 cada mes, al costo de su hipoteca. Y un posible comprador de vivienda podría incluso tener que pagar más ya que, según Zillow, el precio medio de cotización de las viviendas en los EE. UU. Era de $ 275, 000 a diciembre de 2018.
Para llevar clave
- Los prestamistas requieren que los prestatarios paguen PMI o un seguro hipotecario privado cuando no pueden hacer un pago inicial en una nueva casa equivalente al 20% del precio de compra de la propiedad. El PMI puede costar entre 0.5% y 1% del monto total del préstamo anualmente y generalmente se incluye en el pago mensual de la hipoteca del prestatario. Un comprador de vivienda puede evitar los pagos de PMI al aprovechar un préstamo más pequeño para cubrir el pago inicial además de la hipoteca principal, o al elegir comprar una casa menos costosa.
Este costo puede ser una buena razón para evitar tomar PMI, junto con el hecho de que cancelar PMI, una vez que lo tiene, puede ser complicado. Sin embargo, para muchas personas, el PMI es crucial para comprar una casa, especialmente para los propietarios nuevos que pueden no haber ahorrado los fondos necesarios para cubrir un pago inicial del 20%. Pagar por este seguro podría valer la pena a largo plazo para los compradores ansiosos por tener su propia casa.
Cómo evitar el PMI
Si un comprador de vivienda no tiene los fondos para un pago inicial del 20%, es posible evitar el PMI tomando dos préstamos: un préstamo más pequeño (generalmente a una tasa de interés más alta) para cubrir el monto del pago inicial del 20%, más el Hipoteca principal. Esta práctica se conoce comúnmente como piggybacking. Aunque el prestatario está comprometido con dos préstamos, no se requiere PMI ya que los fondos del segundo préstamo se utilizan para pagar el depósito del 20%. Los prestatarios generalmente pueden deducir el interés de ambos préstamos en sus declaraciones de impuestos federales si detallan sus deducciones.
Otra opción es reconsiderar la compra de una casa para la cual tiene ahorros insuficientes para cubrir el pago inicial y, en cambio, busque una casa que se ajuste a su presupuesto.
La línea de fondo
El PMI puede ser una necesidad costosa para los compradores de viviendas que no tienen suficiente dinero ahorrado para un pago inicial del 20%. Es posible evitar PMI sacando la hipoteca principal más un préstamo más pequeño para cubrir los costos de un pago inicial del 20%. Sin embargo, para los compradores de vivienda por primera vez, el PMI puede valer el dinero extra para la hipoteca, y en el momento de los impuestos, muchos prestatarios pueden deducirlo (existen limitaciones de ingresos y la deducción no es permanente, aunque se renovó para los impuestos de 2018). El PMI se puede eliminar una vez que el prestatario paga lo suficiente del capital de la hipoteca.
