Los fondos mutuos se han convertido en una opción increíblemente popular para una amplia variedad de inversores. Esto se debe principalmente a la diversificación automática que ofrecen, así como a las ventajas de la gestión profesional, liquidez y personalización.
Diversificación
La diversificación es el nombre del juego en la inversión, ya que permite al inversor distribuir su riesgo total en una amplia gama de inversiones. Para lograr una diversificación óptima en una cartera autogestionada, el inversor o su asesor financiero necesita investigar y rastrear numerosas inversiones en diferentes sectores y mercados.
Para equilibrar las tenencias de acciones altamente volátiles, por ejemplo, también debe incluir bonos altamente estables en su cartera. Si bien las acciones altamente volátiles pueden terminar generando enormes ganancias, es probable que le cuesten una cantidad significativa de su capital de inversión. Por el contrario, es poco probable que los bonos gubernamentales o altamente calificados pierdan el valor del capital con el tiempo y se les garantice que pagarán una cantidad fija de intereses cada año. Estos bonos, por lo tanto, tienen un riesgo extremadamente bajo, pero también ofrecen un menor potencial de ganancias.
Este es un ejemplo extremadamente simple de diversificación. En realidad, la diversificación completa es mucho más compleja. Los fondos de inversión son populares porque los administradores del fondo se ocupan de todo el trabajo de trabajo para crear una cartera óptimamente diversificada. Esta diversificación intrínseca hace que los fondos mutuos sean generalmente más seguros que invertir en acciones individuales.
Gerencia profesional
Otra razón por la cual los fondos mutuos son tan populares es porque son administrados por profesionales que tienen la experiencia necesaria para juzgar adecuadamente la rentabilidad de las diferentes inversiones. A diferencia de los inversores individuales, es menos probable que los gestores de fondos sucumban a las trampas de la inversión emocional motivada por la codicia y el miedo. Los administradores de fondos también tienen una motivación única para garantizar que sus fondos sean lo más rentables posible, independientemente de sus propias opiniones sobre las empresas o gobiernos que emiten activos en la cartera del fondo.
Además, invertir en un fondo mutuo asegura que el inversor no tenga que preocuparse por investigar y cronometrar las operaciones. Con una gestión profesional, el administrador del fondo selecciona cada activo y decide cuándo y cómo comprar o vender para generar los mayores rendimientos.
Liquidez
Uno de los principales beneficios de invertir en el mercado de valores es que los inversores pueden comprar y vender acciones a voluntad. Del mismo modo, las acciones en fondos mutuos abiertos también se pueden comprar o vender a discreción del accionista. Si bien las acciones de fondos mutuos no se negocian en un mercado como acciones o bonos, los accionistas pueden canjear acciones con el fondo directamente oa través de un corredor registrado. La mayoría de los fondos mutuos, por lo tanto, son tan líquidos como las inversiones en acciones tradicionales, pero con los beneficios adicionales de la diversificación y la gestión profesional.
Personalización
Otro factor importante que contribuye a la popularidad de los fondos mutuos es que hay una cantidad casi infinita de productos disponibles. Independientemente de sus objetivos de inversión o tolerancia al riesgo, existe un fondo mutuo que satisface sus necesidades, desde fondos de acciones de alto riesgo y alta recompensa hasta fondos de riesgo mínimo que ofrecen un crecimiento más lento y constante, así como todo lo demás.
Perspectiva del asesor
Rebecca Dawson
Silber Bennett Financial, Los Ángeles, CA
Una de las principales razones por las cuales los fondos mutuos se han vuelto populares es debido a sus bajos montos mínimos de inversión. Una inversión mínima típica es de $ 1, 000 para comenzar, y aún menos para inversiones adicionales o redespliegues, haciéndolos accesibles para la mayoría de los inversores.
Además, los fondos mutuos indexados han ganado popularidad recientemente desde que los índices del mercado han tenido un desempeño extremadamente bueno. El hecho de que estén diversificados en múltiples clases de activos también los hace atractivos.
Dicho esto, existen alternativas a los fondos mutuos con diferentes estructuras que también proporcionan beneficios de diversificación. Los fideicomisos de inversión unitaria (UIT) invierten en una cartera fija de valores, generalmente con un plazo de 12 a 24 meses. Por lo tanto, no cobran gastos anuales como fondos mutuos, solo una comisión inicial.
