Los fondos de cobertura son una cartera de inversiones de nivel avanzado, que contiene una mezcla de derivados apalancados, así como posiciones largas y cortas de los mercados nacionales e internacionales, basadas en metodologías avanzadas. Estos fondos están destinados a inversores sofisticados de alto riesgo y alto rendimiento.
Este artículo analiza las principales firmas de fondos de cobertura, en función de los activos totales bajo administración (AUM), y las clasifica en orden decreciente. El desafío con los datos de los fondos de cobertura es que la mayoría de los fondos son de propiedad privada y solo los clientes tienen acceso a informes detallados. Las cifras indicadas aquí provienen de fuentes oficiales (sitios web / informes de la compañía) disponibles en el momento de escribir este artículo, con algunas tomadas de otras fuentes, incluido Alpha de inversores institucionales.
Las 10 principales empresas de fondos de cobertura del mundo
- Bridgewater Associates LP: Según su sitio web, esta empresa con sede en Westport, Connecticut, con aproximadamente 1400 empleados, administra $ 150 mil millones en inversiones globales repartidas entre clientes institucionales, bancos centrales y gobiernos, fondos corporativos y fondos de pensiones. Cuenta con $ 87.1 mil millones en administración de fondos de cobertura, lo que la convierte en la firma de administración de fondos de cobertura más grande. JP Morgan Asset Management es una división de JPMorgan Chase & Co. (JPM) más grande. La gestión de fondos de cobertura forma parte de JPM Asset Management, junto con la gestión de otras clases de activos. JPMorgan Chase tiene $ 2.4 billones en activos totales bajo administración a diciembre de 2013, de los cuales, el fondo de cobertura Asset Management tiene un AUM de $ 59 mil millones. Och-Ziff Capital Management Group LLC: Fundada en 1994 y con sede en Nueva York, Och-Ziff (OZM) tiene $ 47.1 mil millones de AUM a diciembre de 2014. Como especialista en fondos de cobertura, Och-Ziff tiene inversiones enfocadas en “estrategias múltiples” fondos, fondos de crédito, obligaciones de préstamos garantizados (CLO), fondos inmobiliarios, fondos de capital y otros vehículos de inversión alternativos ", según su sitio web. Brevan Howard Asset Management LLP: Fundada en 2002, Brevan Howard es una empresa privada con sede en Londres con oficinas globales y activos de fondos de cobertura de alrededor de $ 40 mil millones bajo administración. Es el mayor fondo de cobertura en Europa para AUM. Su negocio de fondos de cobertura se centra en múltiples activos, incluidas monedas y productos básicos, junto con las acciones, derivados y valores de renta fija habituales. Sus estrategias definidas se centran en las oportunidades de ganancias a corto plazo en un plazo de hasta seis meses, en función de las tendencias económicas emergentes. BlueCrest Capital Management: BlueCrest fue fundada en 2000 y tiene oficinas en todo el mundo. Opera bajo dos corrientes: gestión alternativa de inversiones y gestión de fondos de cobertura. Según los informes, su AUM de fondos de cobertura ronda los $ 34, 2 mil millones a diciembre de 2013, lo que la convierte en una de las principales firmas de gestión de fondos de cobertura europeas y mundiales. BlackRock: esta empresa con sede en Nueva York con más de 11, 000 empleados es una de las compañías de administración de activos más grandes, con una cartera diversificada de servicios financieros desde ahorros hasta seguros, capital privado y más. Tiene $ 4.32 billones de AUM en general, con $ 31.323 mil millones en gestión de fondos de cobertura. AQR Capital Management LLC: fundada en 1998 en Greenwich, CT, AQR tiene un AUM total de alrededor de $ 114.7 mil millones a septiembre de 2014, de los cuales $ 29.9 mil millones están en gestión de fondos de cobertura. Su estilo de inversión se enfoca en inversiones globales en acciones públicas, futuros y opciones públicas, bonos públicos, bonos privados y derivados extrabursátiles. Lone Pine Capital LLC: fundada en 1997 en Greenwich, CT, el estilo de inversión de Lone Pine Capital combina el análisis fundamental con un enfoque ascendente, utilizando enfoques largos y cortos para invertir en equidad pública global. Se informa que el fondo de cobertura AUM es de $ 29 mil millones. Man Group plc: Cotizado en la Bolsa de Londres, el Man Group con sede en Londres, fundado en 1783, tiene $ 28.3 mil millones de AUM en fondos de cobertura (de un total de $ 57.7 mil millones) a junio de 2014. A través de sus divisiones de múltiples administradores de dinero, a saber AHL (futuros gestionados), GLG Partners (gestión de inversiones tradicional, alternativa e híbrida), FRM (fondos de cobertura) y Man Numeric (gestión cuantitativa de activos), es una de las principales casas de gestión de fondos de cobertura. Viking Global Investors: Viking Global, con sede en Greenwich, CT, fue fundada en 1999 y tiene un fondo de cobertura AUM de $ 27.1 mil millones.
La línea de fondo:
Los fondos de cobertura generalmente son de propiedad privada y los datos relacionados con los fondos están disponibles solo para clientes. Aunque muchos de los principales fondos de cobertura han logrado superar a otros vehículos de inversión, son los más adecuados para inversores de alto riesgo y alto rendimiento. La lista de las principales firmas de fondos de cobertura cambia constantemente cada año, lo que indica una alta volatilidad en el rendimiento y en el fondo de cobertura AUM. Los inversores deben tener precaución al decidir sobre inversiones en fondos de cobertura, independientemente del tamaño de AUM u otros parámetros.
