El franco suizo ha sido considerado durante mucho tiempo uno de los paraísos seguros del mundo financiero. En tiempos de problemas, los inversores podían estacionar su dinero en la moneda nacional de Suiza y saber que retendría su valor. La crisis financiera de 2007-2008 hizo que inversores nerviosos acudieran en masa para comprar francos suizos. Su desempeño constante en la garantía de la crisis de la deuda europea hizo que el franco fuera aún más popular., exploraremos instrumentos financieros, como ETF y opciones de divisas, que permiten a los inversores apostar por el franco suizo sin comprar realmente la moneda.
Cuando una moneda es demasiado fuerte
En 2011, la crisis de la deuda europea estaba en auge, la UE y los inversores internacionales que buscaban seguridad compraron francos suizos, aumentando el valor de la moneda. Los francos suizos más fuertes comenzaron a dañar las exportaciones del país. En este momento, los responsables políticos en Suiza decidieron limitar artificialmente su moneda a 1, 20 frente al euro en un intento por evitar que el franco suizo se vuelva demasiado fuerte. Para mantener este límite, el banco central suizo imprimió más francos y compró euros con ellos.
En un movimiento inesperado en enero de 2015, el Banco Nacional Suizo de repente liberó su moneda al eliminar el límite artificial que le había puesto al franco suizo frente al euro un poco más de tres años antes. La medida fue un shock para el mercado de divisas y envió el valor del franco, una moneda estable y conservadora en alza. En el caos que siguió, muchos comerciantes y corredores experimentaron grandes pérdidas. A pesar de la decisión inesperada y sus consecuencias, los inversores aún ven al franco suizo como un refugio seguro respaldado por un sistema financiero robusto y una economía competitiva fuerte. ( Lectura relacionada ¿Es el franco suizo un refugio seguro?)
Formas de invertir en el franco suizo
Según el Banco de Pagos Internacionales (BPI), el franco suizo representa aproximadamente el 5 por ciento de las transacciones mundiales de divisas. El par de dólares estadounidenses y francos suizos (USD / CHF), conocido entre los operadores como el Swissie, es el sexto par de divisas más negociado. Aquí hay algunas formas en que los inversores pueden obtener exposición al franco suizo.
Fondos cotizados en bolsa (ETF)
Lanzado en 2006, CurrencyShares Swiss Franc Trust (NYSE: FXF) rastrea el precio del franco suizo frente al dólar estadounidense. Acceder a los mercados suizos a través de un fondo negociado en bolsa es una buena opción para aquellos que buscan aprovechar las oportunidades tácticas a corto plazo y las oportunidades estratégicas a largo plazo sin tener que tener una cuenta de divisas. Esta ruta ofrece algunas ventajas a los inversores. Los inversores pueden usar sus cuentas de corretaje tradicionales para comprar acciones del ETF. Estos se tratan como valores regulares con costos de transacción mucho más bajos que los costos de transacción del mercado spot de divisas. Las acciones se negocian en el diario NYSE Arca, que brinda elegibilidad para una cuenta de margen, así como para la venta en corto permitida por la Comisión de Bolsa y Valores de los Estados Unidos (SEC). ( Lectura relacionada Utilice este ETF para negociar el franco suizo)
Mercado al contado
Del mismo modo que un mercado de valores proporciona una plataforma para comprar y vender acciones, el mercado de divisas (comúnmente conocido como FX o forex) es la plataforma para operar en diferentes monedas. Las plataformas Forex ofrecen una variedad más amplia de pares de divisas. Antes de sumergirse en forex, obtenga un conocimiento básico del mercado a través de un curso de negociación o autoaprendizaje. A partir de ahí, es simple abrir una cuenta de compraventa de divisas y comenzar a realizar transacciones de divisas de la misma manera que las acciones.
Los mercados de divisas operan las 24 horas del día, los 5 días de la semana, lo que brinda mucha libertad a los inversores y comerciantes. Estos mercados también permiten operar con margen, una forma para que los participantes aumenten los montos de inversión sin tener realmente el capital. Cuando utilice márgenes, recuerde siempre que el apalancamiento funciona en ambos sentidos: puede aumentar tanto las ganancias como las pérdidas. El par de divisas USD / CHF pertenece a la categoría de pares principales (en otras palabras, se encuentra entre los pares de divisas más comercializados y líquidos en el mercado de divisas). ( Lectura relacionada Los principales corredores de Forex regulados por los EE. UU.)
Futuros y Opciones
Otra forma de invertir en el franco suizo es a través de futuros y opciones. Muchas personas piensan erróneamente que la oportunidad de negociar estos derivados solo se limita a las acciones. El mercado de divisas ofrece a los comerciantes minoristas estos productos derivados que gestionan los riesgos asociados con la fluctuación de la tasa de cambio y aprovechan las oportunidades de ganancias de los cambios en las tasas de cambio. El comercio de futuros de divisas y el comercio de opciones de divisas son técnicas populares de cobertura comúnmente utilizadas por bancos e instituciones financieras.
Estos productos se comercializan en muchas bolsas de todo el mundo, siendo Chicago Mercantile Exchange (CME) la más popular. CME introdujo los futuros del franco suizo en 1972, seguido de las opciones del franco suizo en 1985. Varios corredores ofrecen una plataforma para negociar en futuros y opciones del franco suizo. ( Lectura relacionada Una introducción a la negociación de futuros de Forex y cómo comenzar en las opciones de Forex)
Opciones binarias
La simplicidad, flexibilidad y facilidad que brindan las opciones binarias las han convertido en una opción popular para muchos en el mercado forex. Algunos de los pares de divisas populares entre los operadores de opciones binarias son el euro y el dólar estadounidense (EUR / USD), la libra esterlina y el dólar estadounidense (GBP / USD), el euro y la libra esterlina (EUR / GBP), USD / CHF y el dólar estadounidense y el yen japonés (USD / JPY). La ventaja de las opciones binarias es su simplicidad. Todo lo que necesita hacer es predecir si la moneda se moverá hacia arriba o hacia abajo.
El par USD / CHF es un par menos volátil en comparación con otros pares de divisas, lo que puede dificultar la predicción de su movimiento. Mantenga un registro de los eventos que pueden influir en el par, como anuncios sobre factores económicos, acciones monetarias de la Reserva Federal de los Estados Unidos y acciones del Banco Nacional de Suiza. Otros factores desencadenantes de un movimiento entre las dos monedas pueden ser las estimaciones del producto interno bruto para cada país, los datos de desempleo, las cifras de crecimiento industrial y la deuda nacional.
Experimente con algunos otros pares de divisas y obtenga experiencia comercial básica antes de pasar al par USD / CHF más desafiante. También debe obtener conocimiento sobre el análisis técnico que será útil para pronosticar el movimiento de la pareja; Estas estimaciones deben estar respaldadas por un análisis fundamental. ( Lectura relacionada Trading Forex con opciones binarias)
La línea de fondo
Los interesados en invertir en francos suizos deben recordar que los mercados de divisas, como los mercados de valores, son propensos a altibajos que pueden tener un impacto negativo en su posición. Aunque el franco suizo suele ser estable sobre todo, la reciente decisión del Banco Nacional de Suiza de desligar repentinamente el valor del franco del euro desestabilizó la moneda, lo que elevó su valor. El episodio es otro recordatorio de que el movimiento de divisas depende en gran medida de las políticas y acciones de los bancos centrales, además de la macroeconomía. Si bien existen riesgos, el franco suizo, que descansa sobre la sólida economía y el sistema financiero de Suiza, seguirá siendo una de las opciones de inversión más seguras. ( Lectura relacionada Por qué el franco suizo es tan fuerte)
