DEFINICIÓN de la tarifa SEC
La tarifa SEC es una tarifa nominal que fue creada por la Ley de Bolsa de Valores de 1934 para ser un costo de transacción adicional asociado a la venta de acciones que cotizan en bolsa. Esta tarifa generalmente aparece como una tarifa separada, independiente de las comisiones o tarifas de corretaje asociadas. La tarifa SEC se conoce más formalmente como la tarifa de transacción de la Sección 31 en referencia a la Sección 31 de la Ley de Bolsa de Valores de 1934.
Hasta el año 2007, la tarifa es del 1% de una trésima parte del valor en dólares de las acciones vendidas. Después de 2007, la tarifa será del 1% de una octava centésima parte del valor en dólares de las acciones vendidas.
DESGLOSE Honorario SEC
El producto de la tarifa de la SEC se recauda de las casas de bolsa y finalmente se devuelve al Tesoro de los Estados Unidos. Las bolsas de valores nacionales en los Estados Unidos también deben pagar esta tarifa basada en transacciones, que en su caso se deriva del volumen de valores vendidos en sus mercados. Las reglas para las respectivas bolsas de valores pueden requerir que los corredores de bolsa paguen una parte de las tarifas. A su vez, esos intermediarios pueden imponer la carga de las tarifas a sus clientes al traspasar esos costos. Los corredores también pueden elegir instancias especiales donde no pasarán la tarifa SEC a sus clientes.
Por qué la tarifa de la SEC se paga mediante intercambios y corretaje
Esta tarifa proporciona el capital necesario para que el gobierno pague los costos involucrados en la regulación de la SEC de los operadores de acciones y el mercado de acciones. Cabe destacar que este fondo solo se aplica a la venta de la mayoría de las clases de acciones y opciones relacionadas con acciones. A los instrumentos de deuda, como los bonos, no se les cobra esta tarifa. La tarifa SEC no se aplica a la compra de acciones, solo a la parte vendedora de la transacción.
La Sección 31 requiere que la SEC ajuste las tarifas a intervalos regulares, anualmente y, a veces, a mediados de año, con el potencial de aumentos y disminuciones. La intención de los ajustes es hacer que la recaudación total de las tarifas de transacción de la SEC en un año determinado sea lo más cercana posible a la asignación anual regular a la comisión otorgada por el Congreso. En la primavera de 2018, por ejemplo, la SEC anunció que las tarifas aplicables a la mayoría de las transacciones de valores se establecerían en $ 13 por millón de dólares.
Esta fue una reducción en la tarifa para el año fiscal 2018 que, según la SEC, se debió en parte a montos en dólares significativamente más altos en los meses anteriores para las transacciones que califican. La SEC continuó diciendo que si hubiera una desviación de los niveles en el momento en el monto en dólares para las transacciones de ventas cubiertas, podrían ser necesarias reducciones o aumentos en la tarifa.
